中国大学慕课金融学（肖绮芳）答案下半部分

第七周金融市场体系及其货币市场

单元测验

1、长期资金融通市场又称为（）

A、资本市场

B、货币市场

C、初级市场

D、次级市场

答案：A

2、下列不属于金融投资的是（）

A、固定资产投资

B、股票投资

C、债券投资

D、外汇投资

答案：A

3、从本质上说，金融市场的交易对象就是（）

A、货币资金

B、所有权

C、使用价值

D、交换价值

答案：A

4、金融市场是统一市场体系的一个重要组成部分，属于（）。

A、要素市场

B、信息市场

C、产品市场

D、期货市场

E、服务市场

F、技术市场

答案：A

5、国际资本流动的原动力来自于资本的（）

A、逐利性

B、波动性

C、安全性

D、周期性

答案：A

6、下列不属于资本市场的是（）？

A、中长期贷款市场

B、股票市场

C、国库券市场

D、中长期债券市场

答案：C

7、价格已反映出所有已公开的有关公司营运前景的信息，我们把这种市场称之为哪类有效市场？

A、弱式有效市场

B、半强式有效市场

C、强式有效市场

D、半弱式有效市场

答案：B

8、在金融市场中，既充当资金的供给者、需求者，又扮演中介人角色的市场参与者是（）。

A、中央银行

B、企业

C、金融机构

D、居民

答案：C

9、同业拆借市场的形成源于（）。

A、中央银行对商业银行法定存款准备金的要求

B、投资银行对流动性资金的需求

C、商业银行对超额准备金的需求

D、商业银行对投资的需求

答案：A

10、目前我国同业拆借市场交易中居于主导地位的是（）

A、隔夜拆借

B、6个月期限的拆借

C、3个月期限的拆借

D、9个月期限的拆借

答案：A

11、中央银行参与回购协议市场的目的主要是（）

A、进行货币政策操作

B、保持流动性

C、获取收益

D、筹集长期可用资金

答案：A

12、目前我国货币市场交易量最大的子市场是（）

A、回购市场

B、同业拆借市场

C、国库券市场

D、票据市场

答案：A

13、世界上第一张大额可转让定期存单由下列哪家银行发行（）。

A、花旗银行

B、巴林银行

C、东京银行

D、荷兰银行

答案：A

14、使商业银行的经营管理策略在资产管理的基础上引入负债管理理念的金融工具是（）

A、大额可转让定期存单

B、商业票据

C、银行承兑汇票

D、票据贴现

E、回购协议

答案：A

15、外国公司在美国货币市场上发行的以美元为标值的商业票据通常被称为（）

A、扬基商业票据

B、票据发行便利

C、欧洲商业票据

D、欧洲美元商业票据

答案：A

16、欧洲货币市场的前身是欧洲美元市场，产生于（）

A、20世纪50年代

B、20世纪20年代

C、20世纪70年代

D、20世纪80年代

答案：A

17、证券出售时买方向卖方承诺在未来的某个时间按约定的价格将证券返还的协议是（）

A、逆回购协议

B、同业拆借协议

C、贴现协议

D、转贴现协议

答案：A

18、贷款承诺降低了商业票据发行人的（）

A、流动性风险

B、信用风险

C、利率风险

D、系统性风险

答案：A

19、国库券通常采取（）发行方式，即政府以低于国库券面值的价格向投资者发售国库券，到期后按面值偿付。

A、贴现

B、转让

C、公募

D、私募

答案：A

20、外国银行在美国的分支机构发行的以美元标值的存单通常被称作（）

A、扬基存单

B、欧洲存单

C、欧洲美元票据

D、外币存单

答案：A

21、中国人民银行于2015年9月18日以利率招标方式开展了正回购操作。如果回购期限为14天，回购利率为3.5%，中国人民银行以98元的价格售出面值为100元的国债，则中国人民银行回购该国债的价格为（）

A、98.13元

B、99.21元

C、97.32元

D、96.58元

答案：A

22、下列不属于货币市场金融工具的是（）

A、股票

B、大额可转让定期存单

C、商业票据

D、回购协议

答案：A

23、金融机构进入我国的同业拆借市场必须经（）批准

A、中国人民银行

B、财政部

C、证券交易所

D、中国证监会

答案：A

24、证券出售时卖方向买方承诺在未来的某个时间按约定价格将证券买回的协议是（）

A、回购协议

B、同业拆借协议

C、贴现协议

D、转贴现协议

答案：A

25、商业银行参与回购协议市场的目的主要是（）

A、在保持良好流动性的基础上获得更高的收益

B、进行货币政策操作

C、确定贷款基准利率

D、筹集长期可用资金

答案：A

26、假设一张面额为5万元的票据距离到期日还有90天，持票人到银行贴现得到4.9万元，则年贴现利率为（）

A、8%

B、5%

C、6%

D、7%

答案：A

27、商业银行将其已贴现的尚未到期的商业票据向中央银行进行贴现以获得资金的经济行为是（）

A、再贴现

B、转贴现

C、抵押

D、资产证券化

答案：A

28、中央银行发行票据的目的主要是（）

A、调控市场中的货币量

B、筹集资金

C、主动进行负债管理

D、降低融资成本

答案：A

29、发行中央银行票据可使中央银行实现（）

A、紧缩目标

B、扩张目标

C、降低融资成本

D、提高融资成本

答案：A

30、假设你以98元的价格购买了一张91天期的面额为100元的国库券，那么，当你持有此张国库券到期时，你能获得的年收益率是（）

A、8.07%

B、9%

C、11.1%

D、7.68%

答案：A

31、投资者通常将国库券看作（）

A、无风险债券

B、高风险债券

C、高收益债券

D、低流动性债券

答案：A

32、按照出价的高低顺序购买者以不同的价格依次购得国库券，直到所有的国库券售完为止的发行方式为（）

A、美国式招标

B、荷兰式招标

C、英国式招标

D、德国式招标

答案：A

33、具备一定资格、可以直接向国库券发行部门承销和投标国库券的交易商通常被称为（）

A、一级交易商

B、二级交易商

C、做市商

D、经纪人

答案：A

34、假设你以9680元的价格购买了一张180天期的面额为10000元的国库券，那么，当你持有此张国库券到期时，你能获得的年收益率是（）?

A、6.61%

B、6.41%

C、7.31%

D、7.68%

答案：A

35、假设一张面额为100万元的票据距离到期日还有90天，持票人到银行贴现得到98万元，则年贴现利率为（）?

A、8%

B、7.5%

C、8.5%

D、9%

答案：A

36、假设一张面额为10万元的票据距离到期日还有180天，若年贴现利率为10%，则持票人到银行贴现可得到的贴现金额为（）?

A、9.5万元

B、9.6万元

C、9万元

D、9.4万元

答案：A

37、如果国库券的最终发行价格按所有中标者申报的最低价格确定，不同的购买人支付相同的价格，则此种发行方式为（）。

A、荷兰式招标

B、美国式招标

C、英国式招标

D、德国式招标

答案：A

38、假设你以980元的价格购买了一张180天期的面额为1000元的国库券，那么，当你持有此张国库券到期时，你能获得的年收益率是（）?

A、4.08%

B、3.02％

C、4.00%

D、5.68%

答案：A

39、假设一张面额为50万元的票据距离到期日还有270天，持票人到银行贴现得到48万元，则年贴现利率为（）。

A、5.33%

B、5.88%

C、6.25%

D、6.67%

答案：A

40、在一个回购协议合同中，如果回购期限为90天，标的债券的出售价格为101元，回购价格为103元，则回购利率为（）。

A、7.92%

B、7.76%

C、8.25%

D、8.42%

答案：A

41、按交割期限，金融市场分为（）

A、现货市场

B、期货市场

C、货币市场

D、资本市场

E、初级市场

F、二级市场

答案：AB

42、金融市场的效率高低主要反映在（）

A、金融市场活动的有效性

B、金融市场定价的有效性

C、金融市场配置的有效性

D、投资的高收益性

E、投资的无风险性

答案：ABC

43、长期资本流动的方式包括（）

A、国际直接投资

B、国际间接投资

C、国际信贷

D、套利性资本流动

E、保值性资本流动

答案：ABC

44、根据保险交易对象的不同，保险市场可以分为（）

A、原保险市场

B、再保险市场

C、财产保险市场

D、人身保险市场

E、国内保险市场

F、国际保险市场

答案：CD

45、金融市场的参与者主要包括（）

A、政府

B、中央银行

C、金融机构

D、企业

E、居民

答案：ABCDE

46、引起国际资本流动的原因包括（）

A、实体经济原因

B、金融原因

C、制度原因

D、技术及其他因素

答案：ABCD

47、金融市场交易的组织形式主要有（）

A、交易所交易方式

B、柜台交易方式

C、电信网络交易方式

D、易手交易方式

E、拍卖交易方式

答案：ABC

48、短期国际资本流动包括（）

A、贸易性资本流动

B、套利性资本流动

C、保值性资本流动

D、投机性资本流动

E、国际直接投资

答案：ABCD

49、目前我国银行间外汇市场的参与主体有（）。

A、外汇指定银行

B、非银行金融机构

C、非金融企业

D、个人

E、外汇做市商

答案：ABCE

50、国际金融市场在经济发展中具备的独特作用有（）。

A、提供国际融资渠道

B、调节国际收支

C、规避风险

D、强化国际间贸易保护

E、保护各国民族产业

答案：ABC

51、下列关于同业拆借市场表述正确的有（）

A、同业拆借通常为信用拆借

B、拆借期限很短，最普遍的是隔夜拆借

C、参与主体仅限于金融机构

D、同业拆借通常为抵押拆借

E、中央银行对同业拆借利率无影响

答案：ABC

52、下列关于同业拆借利率的表述正确的有（）

A、是一个竞争性的市场利率

B、是货币市场的基准利率

C、中央银行对其具有重要的影响

D、属于官定利率

E、通常情况下，法定存款准备金率提高，同业拆借利率下降

答案：ABC

53、下列关于中央银行票据的表述正确的有（）

A、是中央银行向商业银行发行的短期债务凭证，其实质是中央银行债券

B、发行中央银行票据是中央银行进行货币政策操作的一项重要手段

C、大多数中央银行票据的期限在1年以上

D、中央银行发行票据的目的是为了筹集资金

E、我国中央银行票据的发行始于2012年

答案：AB

54、欧洲商业票据的特点包括（）

A、无担保

B、期限短

C、不记名

D、通常采用贴现方式发行

E、流动性差

答案：ABCD

55、货币市场的特点包括（）

A、交易期限短

B、安全性高

C、流动性强

D、交易额大

E、交易期限长

F、交易额小

答案：ABCD

56、下列关于回购协议与回购协议市场的表述正确的有（）

A、回购协议实际上是以一笔证券为质押品而进行的短期资金融通活动

B、回购利率通常低于同业拆借利率

C、回购价格=售出价格+约定利息

D、回购协议市场的参与者仅限于金融机构

E、回购价格=售出价格-约定利息

答案：ABC

57、影响回购利率的因素主要有（）

A、回购期限

B、证券的流动性

C、证券的票面利率

D、证券的票面额

E、证券的发行量

答案：AB

58、下列关于回购利率的表述正确的有（）

A、证券流动性越高，回购利率越低

B、回购期限越长，回购利率越高

C、证券的票面额越大，回购利率越高

D、证券的到期期限越长，回购利率越低

E、证券的票面利率越高，回购利率越高

答案：AB

59、下列属于货币市场金融工具的是（）

A、国库券

B、商业票据

C、银行承兑汇票

D、股票

E、中长期债券

答案：ABC

60、大额可转让定期存单的特点有（）

A、面额大

B、不记名

C、二级市场发达

D、记名

E、风险较高

答案：ABC

61、影响大额可转让定期存单利率水平的因素有（）

A、发行银行的信用等级

B、存单的期限

C、发行银行借助于存单筹集资金的需求

D、货币市场基准利率水平

E、存单二级市场的发达程度

答案：ABCDE

62、回购协议市场的参与主体包括（）

A、商业银行

B、金融租赁公司

C、非金融企业

D、中央银行

E、资产管理公司

F、证券公司

G、居民

答案：ABCDEF

63、政府财政部门发行国库券的主要目的是（）

A、弥补年度财政赤字

B、调整宏观经济

C、为金融市场提供安全性强的金融工具

D、进行短期资产组合管理

E、投资获益

答案：AB

64、下列关于欧洲货币市场的表述正确的有（）

A、欧洲货币市场是一种超越国界的市场，是国际货币市场的核心

B、欧洲货币市场的前身是欧洲美元市场，产生于20世纪50年代

C、美国的金融管制政策为欧洲货币市场的发展提供了客观条件

D、利率优势始终是推动欧洲货币市场持续发展的重要动力

E、“欧洲货币”就是指欧元

答案：ABCD

65、货币市场的功能包括（）

A、是政府、企业调剂资金余缺、满足短期融资需要的市场

B、是商业银行等金融机构进行流动性管理的市场

C、是一国中央银行进行宏观金融调控的场所

D、是市场基准利率生成的场所

E、是企业进行并购与重组的市场

F、是股票交易的市场

答案：ABCD

66、我国同业拆借市场的参与主体包括（）

A、商业银行

B、保险公司

C、证券公司

D、财务公司

E、非金融企业

F、居民

答案：ABCD

67、下列关于SHIBOR的表述正确的有（）

A、中文全称是“上海银行间同业拆放利率”

B、是单利、无担保、批发性利率

C、是我国货币市场的基准利率

D、在我国浮动利率债券、衍生产品定价上发挥了基准作用

E、是由信用等级较低的银行组成报价团自主报出的平均利率

F、是中央银行定的利率

答案：ABCD

68、下列关于国库券的表述正确的有（）

A、是国家政府发行的期限在1年以内的短期债券

B、高安全性、高流动性是其典型特征

C、通常采取贴现发行方式

D、拍卖发行中最重要的中介机构是一级交易商

E、通常按面值发行，到期偿还本金、支付付息

答案：ABCD

69、下列关于大额可转让定期存单市场的表述正确的有（）

A、二级市场非常发达，交易活跃

B、商业银行是大额可转让定期存单市场的主要筹资者

C、增加了商业银行负债的主动性

D、大额可转让定期存单市场首创于英国

E、投资者仅限于非金融企业和个人

答案：ABC

70、从本质上说，对金融市场的监管就是对金融市场交易者的管理。

答案：正确

71、金融市场按交割期限分为现货市场、期货市场和期权市场。

答案：错误

72、金融市场形成后，信用工具便产生了。

答案：错误

73、要素市场不包括金融市场。

答案：错误

74、随着商品货币经济的发展，商业信用、银行信用和政府信用等多种信用形式日益发展，催生了金融市场。

答案：正确

75、金融市场功能的发挥程度，首先取决于市场的建立基础与发展方向。

答案：正确

76、金融市场为货币政策实施提供了传导路径。

答案：正确

77、金融市场媒介（不管是中介机构还是经纪人）参与金融市场活动时，并非真正意义上的货币资金供给者或需求者。

答案：正确

78、市场价格已经充分反映出所有过去历史的证券价格信息，可称为半强式有效市场。

答案：错误

79、国际货币基金组织也是黄金市场的参与者。

答案：正确

80、不同国家投资收益率的差异是长期资本流动的根本原因。

答案：正确

81、外汇零售市场都是由银行与客户组成，而批发市场则都是由银行与银行之间进行。

答案：错误

82、按照交割期限不同，金融市场可以划分为货币市场和资本市场。

答案：错误

83、衍生金融工具在金融交易中起套期保值、防范风险的作用，不会加剧金融风险。

答案：错误

84、广义外汇市场是指银行间外汇交易、中央银行与外汇银行的交易以及各国央行之间的外汇交易活动，通常被称为外汇批发市场。

答案：错误

85、目前世界上最大的保险市场是1568年在伦敦开设的专门提供保险交易的皇家交易所。

答案：错误

86、交易品种的丰富程度是衡量金融市场发达程度的重要标志，也是金融市场功能能否发挥的重要条件。

答案：正确

87、金融市场健全的价格机制主要体现为合理的定价机制和灵活的价格机制等。

答案：正确

88、通常来说，货币市场中的金融工具比资本市场中的金融工具期限短、流动性强。

答案：正确

89、随着经济开放程度的提高和国际经济活动的多样化，国际贸易性资本流动的规模越来越大，逐渐成为短期资本流动的主体。

答案：错误

90、按照资本的使用或交易期限不同，可以将国际资本流动划分为短期资本流动和长期资本流动。

答案：正确

91、丰富的市场交易品种是金融市场功能发挥的重要基础。

答案：正确

92、通常来说，货币市场的流动性较差。

答案：错误

93、货币市场可以为商业银行等金融机构进行流动性管理提供场所。

答案：正确

94、中央银行为调控宏观经济运行所进行的货币政策操作主要是在资本市场中进行的。

答案：错误

95、高安全性、高流动性是国库券的典型特征。

答案：正确

96、中央银行发行票据的主要目的是为了筹集资金。

答案：错误

97、大额可转让定期存单市场首创于英国。

答案：错误

98、欧洲货币市场的前身是欧洲美元市场，产生于20世纪50年代。

答案：正确

99、货币市场可以满足政府、企业调剂资金余缺和短期融资的需要。

答案：正确

100、货币市场利率是一国利率体系中的基准指标，是影响其他金融和经济指标的基础性变量。

答案：正确

101、大多数同业拆借是需要抵押物的。

答案：错误

102、同业拆借市场的形成源于中央银行对商业银行法定存款准备金的要求。

答案：正确

103、中央银行参与回购协议市场的目的是在保持良好流动性的基础上获得更高的收益。

答案：错误

104、目前我国同业拆借市场的拆借期限大多为3-6个月。

答案：错误

105、证券流动性越高，回购利率越高；回购期限越长，回购利率越高。

答案：错误

106、一级交易商一般包括资金实力雄厚的商业银行和中央银行。

答案：错误

107、贷款承诺进一步提高了商业票据发行人的流动性风险。

答案：错误

108、银行承兑汇票将企业信用转化为银行信用，从而降低了商品销售方所承担的信用风险，有利于商品交易的达成。

答案：正确

109、票据的贴现直接为企业提供了融资服务。

答案：正确

110、转贴现满足了商业银行等金融机构间相互融资的需要。

答案：正确

111、发行银行的信用等级越高、存单的期限越短、银行借助于存单筹集资金的需求越低，则存单的利率越低。

答案：正确

112、货币市场是指以期限在1年以上的金融工具为媒介进行资金融通的市场。

答案：错误

113、股票市场是货币市场的一个非常重要的子市场。

答案：错误

114、货币市场金融工具发行主体的信用等级较高，只有具有高资信等级的企业或机构才有资格进入货币市场来筹集短期资金。

答案：正确

115、同业拆借市场上交易的主要是商业银行等存款性金融机构存放在中央银行存款账户上的超额准备金。

答案：正确

116、从表面上看，回购协议是一种证券买卖，但实际上是以一笔证券为质押品而进行的短期资金融通。

答案：正确

117、如果某一证券公司预期未来利率会上升，则它可以通过持有期限较长的逆回购协议和期限较短的回购协议来获利。

答案：错误

118、国库券通常采取贴现发行方式。

答案：正确

119、大额可转让定期存单通常都是记名存单。

答案：错误

120、假设你以97元的价格购买了一张180天期的面额为100元的国库券，那么，当你持有此张国库券到期时，你能获得6.7%的年收益率。

答案：错误

121、假设一张面额为10万元的票据距离到期日还有180天，持票人到银行贴现得到9.6万元，则年贴现利率为9%。

答案：错误

122、假设一张面额为5万元的票据距离到期日还有180天，若年贴现利率为10%，则持票人到银行贴现可得到的贴现金额为4.6万元。

答案：错误

123、假设一张面额为10万元的票据距离到期日还有90天，若年贴现利率为8%，则持票人到银行贴现需支付给银行的贴现利息为0.2万元。

答案：正确

124、在一个回购协议合同中，如果回购期限为30天，标的债券的出售价格为102元，回购价格为103元，则回购利率是15%。

答案：错误

125、我国《同业拆借管理办法》中规定各类金融机构可拆入资金的最长期限都为1年。

答案：错误

126、商业票据的发行分为直接募集和交易商募集两种方式。

答案：正确

127、银行承兑汇票是货币市场中的一种重要金融工具。

答案：正确

128、货币市场利率通常被视为市场基准利率，广泛用作各种利率型金融工具的定价标准。

答案：正确

129、商业票据的融资成本高于银行贷款成本，只有中小企业愿意发行商业票据融资。

答案：错误

第八周资本市场与衍生工具市场

单元测验

1、股票的代发机构不负责垫付资金，只负责按发行人的条件推销的发行方式称为

A、代销

B、余额包销

C、全额包销

D、承销

答案：A

2、我国允许国外投资者在A股市场投资的制度是

A、QFII

B、QDII

C、QBII

D、QTII

答案：A

3、宏观经济政策与证券市场的关系正确的是

A、降低利率会提高证券价格

B、扩张性的财政政策会使证券价格下降

C、增加货币发行会降低证券价格

D、提高所得税会促进证券价格上升

答案：A

4、在证券交易所开盘之后的正常交易一般采用的定价方式是

A、连续竞价

B、集合竞价

C、拍卖竞价

D、议价

答案：A

5、经纪人的主要工作是

A、帮助投资者买卖股票

B、帮助发行人发行股票

C、帮助证券商买卖股票

D、承销发行人的股票

答案：A

6、属于证券交易的隐性成本的是

A、价差

B、通信费

C、印花税

D、手续费

E、所得税

答案：A

7、股票市场与宏观经济周期的关系是

A、经济繁荣，股票价格上升

B、经济萧条，股票价格上升

C、股票价格变动通常滞后于经济周期

D、股票价格与经济周期没有显著关系

答案：A

8、关于资本市场定义说法不准确的是

A、广义的资本市场包括信贷市场、股票市场与债券市场

B、狭义的资本市场专指发行和流通股票、债券和基金的有价证券的市场

C、中长期信贷市场不属于狭义资本市场范围

D、中长期信贷市场属于广义资本市场

E、所有债券市场都属于广义的资本市场

答案：AE

9、下列属于资本市场工具的是

A、股票、票据、债券

B、国债、普通股、大额可转让存款

C、优先股、货币市场基金、企业债

D、短期融资券、中期票据、资产抵押支持债券

答案：C

10、属于直接发行的方式是

A、股份分割

B、承销

C、余额包销

D、代销

E、公积金转增股本

答案：AE

11、以下哪个选项属于上市公司为扩大投资而增加发行新股的行为？

A、增资发行

B、IPO

C、配股发行

D、私募发行

E、直接发行

答案：AC

12、关于证券交易成本说法错误的是

A、信息透明度越高，信息成本越低

B、市场交易机制越完善，价差成本越低

C、较高的印花税会抑制证券市场的流动性

D、政府监管效率越高，信息成本越大

答案：D

13、关于证券价格与产业生命周期关系说法正确的是

A、处于成长期的产业风险较小，证券价格波动性较大

B、处于成熟期的产业是红筹股的集中地

C、垃圾股通常产生于处于初创期的产业

D、处于成长期的产业证券价格通常处于上扬趋势

答案：D

14、不属于资本市场工具的是

A、央行票据

B、短期融资券

C、股票

D、优先股

E、可转债

答案：AB

15、企业希望发行股票来筹资，但不希望公开公司的经营信息，应该选择？

A、公募发行

B、私募发行

C、增资发行

D、配股发行

答案：B

16、企业发行债券时，如果债券的票面利率低于同期限的储蓄存款利率，应该采取？

A、折价发行

B、溢价发行

C、平价发行

D、高价发行

答案：A

17、如果证券市场是强有效市场，那么（）

A、基本面分析有效，技术分析有效

B、基本面分析无效，技术分析有效

C、基本面分析有效，技术分析无效

D、基本面分析无效，技术分析无效

答案：D

18、政府提高证券交易的印花税，证券价格通常会（）

A、下降

B、上升

C、不变

D、不确定

答案：A

19、通常处于成长期的上市公司特点是（）

A、市盈率高

B、市盈率低

C、股价波动小

D、市净率低

答案：A

20、远期合约的主要优点在于（）

A、可以灵活的依据交易双方的需要订立

B、标准化的，可以减少寻找交易对家的成本

C、不受金融当局监管

D、没有违约风险

答案：A

21、只有在到期日才能执行买卖权利的金融期权称为（）

A、欧式期权

B、看涨期权

C、看跌期权

D、美式期权

答案：A

22、外汇市场上的掉期是指对（）的同种外汇做两笔反方向的交易。

A、不同期限，相同金额

B、相同期限，相同金额

C、相同期限，不同金额

D、不同期限，不同金额

答案：A

23、利率互换的最普遍、最基本的形式是（）。

A、固定利率对浮动利率互换

B、浮动利率对浮动利率互换

C、零息对浮动利率互换

D、远期利率互换

答案：A

24、借款人可以利用某些有利条件，举借另一种利率较低的货币，通过（），换成所需资金的货币，来降低所需货币的货币成本。

A、货币互换

B、利率互换

C、汇率互换

D、资产负债互换

答案：A

25、期权实际上就是一种权利的有偿使用，下列关于期权的多头方和空头方权利与义务的表述，正确的是（）。

A、期权多头方只有权利没有义务，期权空头方只有义务没有权利。

B、期权多头方只有权利没有义务，期权空头方既有权利又有义务。

C、期权多头方和空头方都是既有权利，又有义务。

D、期权多头方既有权利又有义务，期权空头方只有义务没有权利。

答案：A

26、解决了美式权证定价难题的理论模型是（）。

A、二叉树模型

B、B-S期权定价模型

C、资本资产定价模型

D、套利定价模型

答案：A

27、某投资者在期货市场上对某份期货合约持看跌的态度，于是作卖空交易。如果他想通过期权交易对期货市场的交易进行保值，他应该（）。

A、买进该期货合约的看涨期权

B、卖出该期货合约的看涨期权

C、买进该期权合同的看跌期权

D、卖出该期权合同的看跌期权

答案：A

28、看跌期权的买方对标的金融资产具有（）的权利。

A、卖出

B、买入

C、持有

D、注销

答案：A

29、期权相对于期货的优点是：（）。

A、更为灵活和方便

B、期权的流动性好

C、期权的交易费用低

D、期权的价格低

答案：A

30、通过支付一系列现金流管理利率、汇率风险的衍生工具是（）。

A、互换

B、期权合约

C、期货合约

D、远期利率综合协议

答案：A

31、在期货合约的到期日，合约价格（）。

A、等于即将交割的标的资产的现价

B、等于交易对手方的价格

C、等于合约签订时的约定价格

D、等于标的资产在合约期限内的均价

答案：A

32、金融互换产生的理论基础是（）。

A、比较优势理论

B、利率平价理论

C、购买力平价理论

D、资产定价理论

答案：A

33、可转换债券最早出现在（）。

A、英国

B、美国

C、日本

D、德国

答案：A

34、期权购买者的损失和收益符合以下哪种情况：（）。

A、收益不确定，损失确定

B、损失不确定，收益确定

C、损失和收益均不确定

D、损失和收益均确定

答案：A

35、在金融市场上，买卖双方按成交协议签订合同，允许买方在交付一定的费用后，取得在特定的时间内，按协议价格买进或卖出一定数量的证券的权利，这被称之为（）。

A、期权交易

B、现货交易

C、期货交易

D、信用交易

答案：A

36、按照衍生工具的法律形式分类，可以将衍生工具划分为（）。

A、契约型与证券型

B、商品类、金融类和其他类

C、风险与收益对称型与风险收益不对称型

D、期货型与期权型

答案：A

37、国际性的公司通过互换交易使得资产与负债货币相匹配，减少货币暴露，这体现的是互换交易的哪项功能（）。

A、财务结构调整功能

B、保值功能

C、套利功能

D、规避管制功能

答案：A

38、一个股票看跌期权买方可能承受的最大损失是（）。

A、购买看跌期权合约的期权费

B、行权价格

C、行权价格减去看跌期权的价格

D、股票价格减去看涨期权的价格

答案：A

39、假设甲公司当前的股票价格为每股100美元，一张甲公司3个月看跌期权的执行价格为98美元，权利金为5美元。忽略委托佣金，若使持有人在期权到期日履约并获得一定的收益，则到期日股票价格可能（）。

A、跌到93美元以下

B、跌到98美元以下

C、涨到99美元以上

D、涨到103美元以上

答案：A

40、假设一年期的欧式股票买权，当前股票价格为60元，行权价格为65元，预计到期日股票价格可能上升为75元，也可能下跌至55元。投资者为了套期保值，进行买入该股票和卖出买权的投资组合，则按照无风险套利定价法，投资者应该。

A、购买1股股票，同时卖出2份买权

B、购买1股股票，同时卖出1.5份买权

C、购买1股股票，同时卖出1份买

D、购买1股股票，同时卖出0.5份买权

答案：A

41、我国是从哪年开始，GDP总量一直仅次于美国，位居世界第二（）？

A、1990

B、1999

C、2000

D、2010

答案：D

42、属于技术分析的假设的是

A、市场行为包括一切信息

B、价格沿着趋势波动

C、历史会重演

D、市场是弱有效的

E、市场是无效的

答案：ABC

43、属于资本市场的功能的是

A、筹资与投资的平台

B、资源有效配置的场所

C、促进并购与重组

D、促进产业结构升级优化

E、商业银行流动性管理的平台

答案：ABCD

44、以下属于私募发行与公募发行的区别的是

A、发行对象不同

B、发行成本不同

C、流动性不同

D、发行方式不同

E、信息披露要求不同

答案：ABCDE

45、属于公司状况与证券市场关系的分析的是

A、公司的经营分析

B、公司的会计数据分析

C、公司的财务分析

D、公司所处的产业周期分析

E、公司的融资结构分析

答案：ABC

46、属于资本市场的特点的是

A、交易工具期限长

B、筹资为满足投资性资金需求

C、筹资与交易规模大

D、收益风险高

E、流动性强

答案：ABCD

47、属于衡量一国资本市场开放程度的指标是

A、市场进入的限制

B、市场机构与品种丰富的程度

C、市场价格与国际市场价格的联动程度

D、金融工具创新的程度

E、市场交易的活跃程度

答案：ABC

48、关于金融市场的说法错误的是

A、资本市场是商业银行提供流动性管理的场所

B、资本市场是中央银行进行宏观金融调控的场所

C、货币市场能够为企业提供短期资金的融通

D、资本市场可以为企业解决长期投资的融资问题

E、货币市场是基准利率生产的场所

答案：AB

49、公募发行与私募发行比较，所具有的优势包括

A、手续简单、发行费用省

B、提高知名度、扩大社会影响

C、证券流动性高

D、无需公开内部信息

E、筹资规模大

答案：BCE

50、评价一个公司的投资价值时，从公司状况角度需要分析哪些方面？

A、经营分析，分析其获利能力和竞争地位

B、会计数据分析，分析财务数据的真实性

C、财务分析，分析财务的稳健性

D、宏观经济分析，分析当前经济的运行特征

E、宏观政策分析，分析经济政策的走向

答案：ABC

51、公司的财务分析通常的方法有

A、比率分析

B、现金流分析

C、技术分析

D、历史分析

E、K线分析

答案：AB

52、属于广义的国际股票市场的是？

A、我国的B股市场

B、我国的A股市场

C、H股市场

D、N股市场

E、东京股票市场

答案：ACDE

53、互换交易的主要功能是（）

A、保值功能

B、降低融资成本功能

C、财务结构调整功能

D、规避管制功能

E、增加盈利功能

答案：ABCD

54、货币互换通常用来管理风险，包括：（）

A、汇率风险

B、利率风险

C、信用风险

D、道德风险

E、流动性风险

答案：AB

55、使用Black-Scholes期权定价模型，需要给定的条件有：（）

A、无风险收益率

B、标的资产价格波动率

C、期权存续期

D、标的资产现价

E、期权执行价格

F、税收与手续费

答案：ABCDE

56、衍生工具通常有以下特征：（）

A、跨期交易

B、杠杆效应

C、合约存续的短期性

D、高风险性

E、高流动性

答案：ABCD

57、以下金融工具，属于衍生金融产品的是：（）。

A、期货

B、期权

C、可转换债券

D、远期合约

E、地方政府债券

F、公司股票

答案：ABCD

58、衍生工具的主要功能是（）

A、套期保值

B、价格发现

C、投机套利

D、增加流动性

E、平衡期限结构

F、增强信用等级

答案：ABC

59、影响远期价格的因素有：（）

A、标的资产现价

B、持有成本

C、融资成本

D、标的资产收益

E、合约到期时间

答案：ABCDE

60、美式期权的特点包括（）。

A、可以在期权到期日前行权

B、一般情况下，期权费比同期限、同标的资产的欧式期权费用高

C、不能用B-S公式进行定价

D、行权价格可以在约定范围内变动

E、目前国际上大部分的期权交易都是美式期权

答案：ABC

61、Black-Scholes期权定价模型建立在一系列假设前提之上，分别是：（）。

A、金融资产收益率服从对数正态分布

B、在期权存续期内，无风险利率和金融资产收益变量是恒定的

C、市场无摩擦，即不存在税收和交易成本

D、期权是欧式期权

E、标的资产在期权有效期内无红利和其他所得

答案：ABCDE

62、权证按照行权时间划分为（）。

A、美式权证

B、欧式权证

C、百慕大式权证

D、认购权证

E、认购权证

答案：ABC

63、推动金融期货产生的因素有（）。

A、布雷顿森林体系崩溃

B、美元大幅度贬值

C、金融自由化浪潮

D、第一次石油危机

E、利率市场化改革

答案：ABCDE

64、以下属于利率衍生工具的是（）。

A、远期利率协定

B、利率期货

C、利率期权

D、利率互换

E、货币期权

答案：ABCD

65、远期利率协议结算时需要的变量指标有（）。

A、协议利率

B、参照利率

C、期限

D、名义本金

E、实际本金

F、基准利率

答案：ABCD

66、期权定价模型是建立在（）的基础上。

A、风险中性理论

B、无套利市场均衡

C、资产组合未来现金流均衡原理

D、有效市场理论

E、资本资产定价理论

F、多市场均衡理论

答案：AB

67、衍生工具的基本要素包括（）。

A、合约标的物

B、执行价格

C、标的物的数量和单位

D、交割方式

E、交割时间和地点

F、双方的权利和义务

答案：ABCDEF

68、主要的衍生工具包括（）。

A、可转换债券

B、权证

C、远期合约

D、期货

E、互换

F、优先股

答案：ABCDE

69、衍生工具的划分及归类法包括（）。

A、衍生工具的法律形式

B、合约基础工具

C、风险-收益的对称性

D、持有人是否有选择权

答案：ABCD

70、按照原生工具种类可以将衍生工具划分为（）。

A、商品类衍生工具

B、金融类衍生工具

C、其他衍生工具

D、期权型衍生工具

答案：ABC

71、下列属于风险-收益对称型的衍生工具有（）。

A、远期

B、期货

C、互换

D、期权

E、期证

答案：ABC

72、远期合约、期货合约的标的资产按照合约的存续期间是否产生现金流可以分为（）。

A、无收益资产远期合约

B、已知现金收益资产远期合约

C、支付已知现金收益率资产远期合约

D、已知现金收益率资产远期合约

答案：ABC

73、远期定价模型的基本假设包括（）。

A、不考虑交易费用和税收

B、市场参与者能以相同的无风险利率借入和贷出资金

C、没有违约风险

D、允许现货卖空

E、交易市场为均衡市场

答案：ABCDE

74、与远期合约市场相比，期货合约市场的信用风险很小，其原因是（）。

A、期货交易采用逐日盯市制度

B、期货合约的买卖双方都要开立保证金账户

C、期货合约是在有组织的证券交易所内交易的标准化合约

D、期货合约是标的物具有特殊性

E、期货合约的买卖双方所享有的权利是不对称的

答案：ABC

75、金融衍生工具产生的直接动因是（）。

A、规避管制的需要

B、规避风险和套期保值

C、投机者投机的需要

D、金融衍生工具的高风险高收益刺激

答案：AB

76、资本市场国际化程度可以从以下哪些方面衡量（）？

A、市场进入的限制

B、市场机构与品种的丰富程度

C、市场价格与国际市场价格的联动程度

D、金融工具的收益与风险的大小程度

答案：ABC

77、资本市场对外开放，允许境外投资者投资中国证券市场的好处有（）。

A、国内经济的稳定

B、有利于推动投资者结构优化

C、增加海外资源供给

D、加深资本市场的深度

答案：BCD

78、围绕“一带一路”金融合作，我国资本市场在国际化进程中有哪些举措（）？

A、上交所、德交所及中金所在北京共同签署设立合资公司的协议

B、上交所等组成联合体，收购了巴基斯坦交易所40%的股权

C、深交所建立了跨境资本服务机制，在多个沿线国家落地

D、证监会鼓励符合条件的“一带一路”沿线国家企业发行熊猫债

答案：ABCD

79、资本市场开放主要面临的风险有（）？

A、市场波动风险

B、金融机构的经营风险

C、国际贸易风险

D、国际投资风险

答案：AB

80、证券的二级市场主要参与者包括发行人、投资者、证券商、经纪人等。

答案：错误

81、资本市场上交易的证券期限大于1年，最长期限可以是没有到期日。

答案：正确

82、一般来说，处于成长期的公司股票的市盈率要低于处于成熟期的公司股票的市盈率。

答案：错误

83、通过计算机、电话、电信方式进行证券交易的市场称为无形市场。

答案：正确

84、通常来说，公募发行要比私募发行手续复杂、发行成本高。

答案：正确

85、公司会计数据分析主要分析企业的会计记录是否真实反映其经营情况。

答案：正确

86、证券卖方将卖出证券交付买方，买方将买进证券的价款交付卖方的行为称为过户。

答案：错误

87、K线是反映股票价格在一定时期内股票价格的变化，主要反映四个指标：开盘价、收盘价、最高价和最低价。通常可以通过判断K线的形状来预测股价。

答案：正确

88、私募发行是向特定投资者发行证券的一种方式，也叫定向发行或直接发行。

答案：错误

89、在证券交易中，交易成本是不可避免，通常包括如手续费、税费、信息成本、价差等成本。

答案：正确

90、中央银行降低利率，证券价格通常将下跌。

答案：错误

91、之所以说证券市场是经济的晴雨表，是因为收益资本化规律在起作用。

答案：正确

92、政府增加财政支出或提高税收都会推高证券价格。

答案：错误

93、一个公司的经营活动产生的现金流越大，还债能力越强。

答案：正确

94、K线反映一定时期内开盘、收盘、最高和最低四个价格，技术分析可以借助K线的特征判断市场力量对比，预测价格走势。

答案：正确

95、强有效市场表明，市场价格反映了所有影响证券价格的因素，也即市场价格与内在价值相等。

答案：正确

96、弱有效市场认为，市场价格只反映了历史信息，因此通过技术分析可以预测价格走势。

答案：错误

97、中度有效市场认为，市场价格反映了所有公开信息，包括历史信息和当前的公开信息，因此通过技术分析可以获得超额收益。

答案：错误

98、欧洲债券是在欧洲地区发行和流通的债券。

答案：错误

99、我国的B股市场是一种国际化的资本市场，允许外国投资者在该市场中买卖中国企业的股票，外国企业也可以在该市场中发行股票。

答案：错误

100、H股是指国内企业在香港发行的股票，很多国内企业同时在A股和H股发行股票。

答案：正确

101、广义的资本市场包括信贷市场和证券市场。

答案：错误

102、资本市场是资源有效配置的场所，货币市场没有这种功能。

答案：错误

103、公募发行相对于私募发行，具有筹资成本低，筹资速度快的特点。

答案：错误

104、证券交易所通常可以采取会员制的组织形式和公司制的组织形式。

答案：正确

105、价差和信息成本是证券交易主要的隐性成本。

答案：正确

106、本国货币升值通常会引起本国证券价格上涨，而贬值会引起证券价格下降。

答案：错误

107、证券投资的公司会计数据分析包括比率分析和现金流分析。

答案：错误

108、欧洲债券是外国公司在在欧洲债券市场发行的债券。

答案：错误

109、一般来说，政府发行国债扩大财政支出，会导致公司股票价格下降。

答案：错误

110、对于欧式期权，标的资产价格的波动性越大，期权费越低。

答案：错误

111、风险中性理论是指市场不存在任何套利可能性的条件下，衍生证券的价格是与投资者的风险态度有关的。

答案：错误

112、由于期货合约不是标准化的，相比远期合约，更具有灵活性。

答案：错误

113、如果复制品与被复制品的市场价格出现失衡，就会引起套利交易，结果是两者的价格复位。

答案：正确

114、衍生工具的基本特征是跨期交易、杠杆效应、高风险性和存续时间的长期性。

答案：错误

115、在利率互换交易中，支付固定利息的一方不存在利率风险。

答案：错误

116、不存在套利机会的金融市场是均衡市场，这种市场均衡就是无套利均衡。

答案：正确

117、持有可转换债券的投资人，可以在一定条件下按约定方式将债券转换成该公司的股票，因此，可转换债券也被认为是内嵌期权的债券，其价格高于普通债券。

答案：正确

118、看涨期权等价于借钱买入股票，并买入一个看跌期权来提供保险。

答案：正确

119、远期合约的价格等于交易时的即期价格加上持有成本。

答案：正确

120、期货一般分为商品期货、金融期货和其他品种的期货。

答案：正确

121、双重期权是指期权买方在一定时期内有权选择以预先确定的价格买进，也有权选择以约定价格卖出约定数量标的物的合约。

答案：正确

122、金融期货品种当中，最早出现的是商品期货。

答案：错误

123、利率期货于1975年在美国芝加哥期货交易所推出。

答案：正确

124、新中国商品期货市场出现在20世纪90年代初。

答案：正确

125、我国的国债期货试点开始于1992年。

答案：正确

126、期权的通知日是指期权买方要求执行合约时必须在预先确定的交割日前的某一天通知对方，也就是声明日。

答案：正确

127、与期货相比，期权的报价涉及两个不同性质的价格，一个是合约标的物的执行价格，另一个是期权费。

答案：正确

128、资产的远期合约价格是在现货不变价格的基础上加持有成本与融资成本，并扣除资产在到期产生的收益后确定的。

答案：正确

129、当标的资产没有储藏成本和分红收益时，远期合约价格等于其标的资产现货价格的终值。

答案：正确

130、支付已知现金收益资产的远期合约价格等于标的证券的现货价格与已知现金收益现值差额的终值

答案：正确

131、支付已知现金收益率资产的远期合约价格等于标的证券的现货价格按照扣除已知收益率后的无风险利率计算的终值。

答案：正确

132、互换交易成立的原则是双方都因互换而获益。

答案：正确

133、期权费也称为权利金，是获得选择权的条件。

答案：正确

134、复制和无套利市场均衡是衍生工具定价的技术理论基础，任何一个原生资产投资带来的现金流都可以被两种以上的资产组合复制出等同的现金流。

答案：正确

135、衍生工具是在原生工具或基础工具之上派生出来的金融工具。

答案：正确

136、期货合约通常在场外柜台市场（OTC)交易。

答案：错误

137、跨期交易是指衍生工具为规避或防范未来价格、利率、汇率等变化风险而创设的规范化、标准化的合约，交割或清算都在未来约定的时间进行。

答案：正确

138、通常情况下，互换交易的风险要大于期货、期权交易的风险，一般衍生工具风险比复杂衍生工具的风险小。

答案：错误

139、衍生工具的存续期都是长期性的，一般超过一年。

答案：错误

140、金融衍生工具是金融创新的产品，是在商品类衍生工具发展的基础上产生的。

答案：正确

141、期货型衍生工具对于持有人来说是有执行或放弃的选择权利。

答案：错误

142、期货市场交易主体，很少有人愿意参与商品的最终实物交割，在合约到期前都以对冲的形式了结，结算价差。

答案：正确

143、互换交易主要出现在国际借贷领域，是约定两个或以上当事人按照商定条件，在约定的时间内，交换一系列现金流的合约。

答案：正确

144、货币互换双方交换的是货币，它们之间各自的债权债务关系发生改变。

答案：错误

145、Black-Scholes期权定价模型的局限性在于其只适用美式期权定价。

答案：错误

146、开放资本市场，允许国际公司来中国证券市场发行股票债券等融资，可以为我国境内投资者进行金融投资提供可选择的资产。

答案：正确

147、党的十九大特别提出，要“大幅度放宽市场准入，扩大服务业对外开放”。

答案：正确

148、资本市场对外开放必然要承受来自外部的风险，所以没有必要开放市场。

答案：错误

149、我国资本市场的国际化进程在证券交易所建立之初便开始了，体现在B股制度上。

答案：正确

第九周金融机构体系及其他金融性公司

单元测验

1、下列机构中属于我国金融机构的管理性机构的是（）。

A、中国人民银行

B、商业银行

C、政策性银行

D、证券公司

答案：A

2、将基金分为成长型投资基金、收益型投资基金和平衡性投资基金的划分依据是（）。

A、依据投资风险与收益的不同

B、依据投资对象的不同

C、依据组织形态的不同

D、依据基金单位是否可赎回

答案：A

3、金融租赁具有的独特功能是（）。

A、组合投资，分散风险

B、受人之托，代人理财

C、融资与融物相结合

D、集合投资，专家理财

答案：C

4、下列表述能够体现信托投资公司特点的是（）。

A、与资本市场关系非常密切

B、服务特征不明显

C、服务对象范围相对狭窄

D、在经营中需要提取准备金

答案：A

5、能够集合理财、专业管理、组合投资、分散风险的金融机构是（）。

A、投资基金管理公司

B、金融租赁公司

C、商业银行

D、保险公司

答案：A

6、由中国主导建立的新的国际金融机构是（）。

A、亚洲基础设施投资银行

B、国际清算银行

C、国际货币基金组织

D、世界银行集团

答案：A

7、受人之托、为人管业、代人理财的其他金融性公司是（）。

A、信托投资公司

B、投资基金

C、证券公司

D、保险公司

答案：A

8、当今世界号称是“中央银行的中央银行”的国际金融机构是（）。

A、国际清算银行

B、国际货币基金组织

C、世界银行集团

D、亚洲开发银行

答案：A

9、开放式基金和封闭式基金的划分依据是（）。

A、依据基金单位是否可赎回

B、依据投资对象的不同

C、依据组织形态的不同

D、依据投资风险与收益的不同

答案：A

10、缓解中小企业融资难问题中在中小企业与商业银行之间起增强中小企业信用、防范商业银行信贷风险作用的金融机构是（）。

A、金融担保公司

B、金融租赁公司

C、金融资产管理公司

D、证券公司

答案：A

11、投资基金的投资管理中核心内容是（）。

A、投资组合管理

B、贷款风险管理

C、期限匹配管理

D、资产缺口管理

答案：A

12、典型的信托行为涉及的关系人有（）。

A、受益人

B、受托人

C、委托人

D、代理人

E、中间商

答案：ABC

13、关于融资租赁描述准确的有（）。

A、经常是对单一客户的租赁，客户管理很重要

B、租赁物通常是专用设备，经营风险小

C、资金占用时间长需要多种方式筹集资金

D、集合理财、组合投资

E、经营风险较大，专业技术要求很高

答案：ABC

14、下列国际金融机构中属于区域性金融机构的是（）。

A、亚洲开发银行

B、亚洲基础设施投资银行

C、国际清算银行

D、国际货币基金组织

E、世界银行集团

答案：AB

15、金融机构的功能包括（）。

A、便利支付结算

B、促进资金流通

C、降低交易成本

D、改善信息不对称

E、转移与管理风险

答案：ABCDE

16、保险公司的主要业务包括（）。

A、专家理财，集合投资

B、出售保单，收取保费

C、给付赔偿款

D、信用调查、征信管理

E、为人管业、代人理财

答案：BC

17、1994年我国金融体制改革后成立的政策性银行有（）。

A、中国进出口银行

B、中国农业发展银行

C、国家开发银行

D、中国邮政储蓄银行

E、交通银行

答案：ABC

18、我国的“存款性公司”包括（）。

A、中央银行

B、商业银行

C、投资银行

D、信用合作社

E、金融资产管理公司

答案：ABD

19、根据保险的基本业务划分,保险公司主要有(　)。

A、人寿保险公司

B、商业性保险公司

C、财产保险公司

D、再保险公司

E、政策性保险公司

答案：ACD

20、分业经营体制下证券公司的主要业务包括（）。

A、证券承销业务

B、证券经纪业务

C、证券自营业务

D、吸收存款

E、发放贷款

答案：ABC

21、下列金融机构中属于其他金融性公司的是（）。

A、基金管理公司

B、汽车金融公司

C、投资银行

D、金融租赁公司

E、保险公司

答案：ABCDE

22、下列属于金融信息咨询服务类机构的有（）。

A、投资咨询公司

B、投资与保险代理机构

C、资信评估公司

D、金融担保机构

E、财务公司

答案：ABC

23、金融机构与一般经济组织的区别主要有（）。

A、经营对象不同

B、经营内容不同

C、经营关系不同

D、经营活动遵循的原则不同

E、经营风险及影响程度不同

答案：ABCDE

24、金融资产管理公司的业务活动包括（）。

A、发行股票

B、发行债券

C、追偿债务

D、收购不良贷款

E、吸收存款

答案：BCD

25、以下机构中属于投资类金融机构的是(　)。

A、证券公司

B、保险公司

C、投资基金公司

D、信托投资公司

E、租赁公司

答案：AC

26、金融分业经营体制的缺点主要有（）。

A、对金融机构的业务竞争具有明显的抑制性

B、阻碍各金融行业的企业进行资源共享和优势互补

C、不利于本国金融机构进行公平的国际竞争

D、不利于各金融行业的企业进行金融创新

E、增加金融监管的成本与难度

答案：ABC

27、国际金融机构的重要作用体现为（）。

A、维持国际汇率稳定

B、对金融业的国际业务活动进行规范、监督与协调

C、提供长短期贷款以调节国际收支的失衡以支持世界经济发展

D、就国际经济和金融领域中的重大事件进行磋商与协调，提供技术与信息等服务

E、积极防范和解救金融危机

答案：ABCDE

28、金融机构在现代经济体系中具有以下的突出地位（）。

A、是一国资金活动的载体

B、是金融产业的载体

C、是一国政府调节和管理经济活动的主要对象

D、是一国第三产业中最重要的部分及经济发展的支柱产业

E、是一国经济健康、有序、稳定运行的保证

答案：ABCDE

29、中央银行属于存款性公司。

答案：正确

30、投资类金融机构作为间接融资中介人，通过各种证券、票据等债权、产权凭证，将资金供求双方直接联系起来，有利于全社会资金的有效配置与运转。

答案：错误

31、目前中国分业监管体制下的金融管理机构包括中国人民银行、银行保险监督管理委员会和证券监督管理委员会。

答案：正确

32、QFII是我国金融监管部门允许银行类、证券基金类、保险类和信托类的合格境内机构投资者在一定条件下将人民币资金换成外汇资金并汇出境外、参与全球金融市场交易的金融制度。

答案：错误

33、投资基金属于其他存款性公司。

答案：错误

34、台湾地区的金融中介机构依据能否创造货币这个准则分为货币机构和其他金融机构。

答案：正确

35、对冲基金具有投资效应的低杠杆性、投资活动的简单性、筹资方式的公募性、操作的隐蔽性和灵活性等特点。

答案：错误

36、1984年以来中国形成了国有专业银行和政策性银行为主体的银行体系。

答案：错误

37、依据投资风险与收益的不同，可将基金划分为股票基金、债券基金、货币市场基金、期货基金、期权基金、指数基金和认股权证基金等。

答案：错误

38、中国人民银行是在1984年以后才专门行使中央银行职能的。

答案：正确

39、金融性公司包括存款性公司和其他金融性公司。

答案：正确

40、保障类金融机构一方面能够积聚资金、抵御风险、降低个体损失和提供经济保障；另一方面可以融通短期资金，促进资本形成。

答案：错误

41、是否有助于金融机构稳健经营和提高效率是金融机构分业经营论与混业经营论争议的两个焦点。

答案：正确

42、金融资产管理公司是各国主要用于清理银行不良资产的金融机构，其使命结束之后必须宣告解散。

答案：错误

43、社会保障制度是为丧失劳动能力和机会的社会成员提供基本和最低生活保障的制度，兼具自愿性和商业性。

答案：错误

44、1999年澳门回归以后，澳门货币由政府委托的大西洋银行和中国银行澳门分行代理发行。

答案：正确

45、当投资者普遍对市场丧失信心时，封闭式基金所面临的流动性压力比之开放式基金要大很多。

答案：错误

46、在“大一统”的金融机构体系下，中国人民银行是我国唯一一家办理各项银行业务的金融机构。

答案：正确

47、在对保险资产的投资运作上，监管部门要求保险公司必须加强投资组合管理，增加高收益资产，追求利益最大化，防止投机性投资危及保险公司自身清偿能力，损害投保人权利。

答案：错误

48、目前中国的金融机构体系由存款性公司和其他金融性公司组成。

答案：正确

49、我国现行分业经营、分业监管的金融机构经营管理体制。

答案：正确

50、中国现在实施的金融机构经营体制属于混业经营体制。

答案：错误

51、金融分业经营的优点之一在于它有助于提高金融机构业务经营与管理的专业化水平。

答案：正确

52、金融资产管理公司的运作程序中重要的环节是收购和处置问题银行的不良资产。

答案：正确

53、2014年10月24日由中国倡导创立并在其中有较大话语权的首个国际金融机构是金砖国家开发银行。

答案：错误

54、汽车金融服务公司从事汽车消费信贷业务并提供相关汽车金融服务的专业机构，因此它属于存款性公司。

答案：错误

55、金融信息咨询服务类机构的特点体现为所提供的信息产品的专业化、机构的独立性和中立性。

答案：正确

56、新中国金融机构体系的变迁在1953——1978年间处于“大一统”金融机构体系确立的阶段。

答案：正确

57、因为其业务经营不以盈利为目的，中国人民银行是我国的政策性金融机构。

答案：错误

58、中国最早设立的专司政府信用的机构是西周时期的泉府。

答案：正确

59、中国境内最早设立的新式银行是1845年英商在香港开设的东方银行（即丽如银行）的分行。

答案：正确

60、杠杆租赁中提供资金的金融机构对承办该融资租赁项目的租赁公司无追索权，只按所提供的资金在该项目的租赁融资额中的比例直接享有租赁收益。

答案：正确

61、依据基金发行方式是否公开，投资基金可以分为公募基金和私募基金。

答案：正确

62、金融创新使得其他金融性公司与金融市场的融合更为密切,大大拓展了其业务范围,提升了市场竞争力。

答案：正确

63、签署国际统一的银行监管协议即《巴塞尔协议》的巴塞尔银行监管委员会的领导机构是世界银行。

答案：错误

64、美国在1999年颁布的《现代金融服务法案》使其金融制度再度从全能银行制度向分离银行制度演变。

答案：错误

第十周存款类金融机构

单元测验

1、存款性公司中最早产生、最具代表性的机构是（）。

A、商业银行

B、中央银行

C、投资银行

D、政策性银行

答案：A

2、商业银行从事的不列入资产负债表内但能影响银行当期损益的经营活动是商业银行的（）。

A、表外业务

B、资产业务

C、负债业务

D、资本业务

答案：A

3、下列业务中属于商业银行中间业务的是（）。

A、吸收存款

B、买卖国债

C、发行债券

D、代发工资代理缴费

答案：D

4、标志着我国商业性与政策性金融业务相分离的举措是1994年我国成立的（）。

A、金融资产管理公司

B、证券公司

C、政策性银行

D、股份制商业银行

答案：C

5、根据我国《商业银行法》规定，在改革开放后逐步建立起来的我国现行的商业银行体系，目前采用的经营模式是（）。

A、职能分工型

B、全能型

C、控股公司制

D、连锁银行制

答案：A

6、存款性公司最基本、最能反映其经营活动特征的职能是（）。

A、信用中介

B、支付中介

C、信息中介

D、风险管理

答案：A

7、历史上为规避美国不得跨州设立分支机构的法律规定而创新的商业银行组织形式是（）。

A、控股公司制

B、单一制

C、总分行制

D、连锁银行制

答案：A

8、下列属于商业银行负债业务的是（）。

A、发行大额可转让定期存单

B、库存现金

C、购买政府债券

D、代理缴费

答案：A

9、由于利率的波动而使商业银行蒙受损失可能性的风险是（）。

A、市场风险

B、信用风险

C、流动性风险

D、操作风险

答案：A

10、不以盈利为目标，但坚持有偿借贷原则，依据国家宏观政策需要，以特定的业务领域为服务对象的金融机构是（）。

A、政策性银行

B、投资银行

C、城市信用社

D、商业银行

答案：A

11、商业银行通过存贷款业务所实现的独特功能是（）。

A、存款货币的创造

B、风险管理

C、信息集聚与处理

D、金融创新

答案：A

12、由不完善或有问题的内部程序、员工和信息科技系统，以及外部事件所造成损失的风险是（）。

A、操作风险

B、信用风险

C、市场风险

D、法律风险

答案：A

13、不属于政策性银行业务运作特殊性的内容是（）。

A、以吸收存款为主要资金来源

B、以发放长期贷款为主

C、利率及担保等贷款条件较之商业银行优惠

D、资金运作受制于特定的法律法规

答案：A

14、属于商业银行负债管理中主动负债的业务是（）。

A、发行债券

B、吸收存款

C、购买国债

D、贷款承诺

答案：A

15、商业银行参与信用货币创造的表述正确的是（）。

A、存款货币的创造

B、基础货币的创造

C、流通中现金的创造

D、信用货币的唯一创造者

答案：A

16、我国商业银行的外部组织形式普遍采用的是（）。

A、总分行制

B、单一制

C、连锁制

D、管理处制

答案：A

17、存放中央银行和银行同业的存款是商业银行的（）。

A、现金资产

B、信贷资产

C、中间业务

D、表外资产

答案：A

18、下列属于我国商业性存款性公司的有（）。

A、北京银行

B、中国工商银行

C、光大银行

D、中国人民银行

E、中国农业发展银行

答案：ABC

19、商业银行的外部组织形式因各国政治经济制度不同而有所不同，目前主要的类型有（）。

A、总分行制

B、单一银行制

C、控股公司制

D、连锁银行制

E、复合制

答案：ABCD

20、商业银行的现金资产主要包括（）。

A、库存现金

B、存放在中央银行的超额准备金

C、存放同业的款项

D、票据贴现

E、持有国债

答案：ABC

21、下列有关政策性银行的表述正确的有（）。

A、辅助和补缺市场融资机制

B、具有特定的业务领域和服务对象

C、满足商业性融资的需要

D、资金来源以吸收存款为主

E、多发放短期贷款

答案：AB

22、合作金融机构的特点包括（）。

A、民主性

B、合作性

C、自愿性

D、政府与私人部门合办

E、以大型企业为主要服务对象

答案：ABC

23、下列属于存款性公司的有（）。

A、中国人民银行

B、中国交通银行

C、北京银行

D、中国邮政储蓄银行

E、村镇银行

答案：ABCDE

24、商业银行业务经营遵循的原则有（）。

A、盈利性

B、流动性

C、安全性

D、风险性

E、服务性

答案：ABC

25、存款性公司具有的职能有（）。

A、支付中介

B、信用中介

C、信用创造

D、政策支持

E、政策传导

答案：ABC

26、商业银行经营管理理论中资产管理理论发展的主要阶段包括（）。

A、真实票据理论

B、可转换理论

C、预期收入理论

D、价值管理理论

E、资产组合理论

答案：ABC

27、信用合作社的主要资金来源途径有（）。

A、合作社成员交纳的股金

B、公积金

C、吸收的存款

D、社会集资

E、国家拨付资金

答案：ABC

28、商业银行风险管理的主要内容包括（）。

A、风险识别

B、风险衡量

C、风险控制

D、存款保险

E、紧急救助

答案：ABC

29、商业银行“三性”原则之间关系的表述正确的有（）。

A、安全性高，流动性强

B、盈利性强，流动性弱

C、流动性强，盈利性强

D、盈利性强，安全性高

E、安全性、流动性与盈利性相统一，没有冲突

答案：AB

30、政策性银行资金来源主要包括（）。

A、国家预算拨款

B、发行债券

C、中央银行再贷款

D、发行股票

E、发行衍生金融工具

答案：ABC

31、存款性公司业务运作的特点可概括为（）。

A、风险性

B、服务性

C、信用性

D、盈利性

E、创新性

答案：ABC

32、商业银行作为特殊的金融企业，具有的职能有（）。

A、支付中介

B、信用中介

C、信用货币的创造

D、宏观金融监管

E、货币政策调控

答案：ABC

33、政策性银行的业务领域主要包括（）。

A、农业

B、进出口贸易

C、基础建设

D、零售业

E、高新技术行业

答案：ABC

34、属于商业银行的中间业务的是（）。

A、结算业务

B、信托业务

C、代理业务

D、贷款业务

E、发行债券业务

答案：ABC

35、存放中央银行的超额准备金存款属于商业银行的信贷资产。

答案：错误

36、商业银行实行银行控股公司制的组织形式更有利于实现业务的分业经营。

答案：错误

37、商业银行资本构成中普通股属于附属资本。

答案：错误

38、合作金融机构、商业银行以及政策性银行在满足金融服务需求方面存在竞争关系。

答案：错误

39、目前在我国非金融企业外源融资中，主要资金来源仍然是由其他存款性公司提供，也由此基本可以判断我国是间接融资为主体的金融体系。

答案：正确

40、存款性公司发挥其职能的必要前提是具有公信力、盈利性和信息的收集、辨识及筛选能力。

答案：错误

41、存款性公司是一种低杠杆企业，相比其资产而言自有资本占比高。

答案：错误

42、银行作为经营货币信用的企业，它与客户之间是一种债权债务关系，这种关系在经营活动中表现为遵循等价交换原则。

答案：错误

43、政策性银行按业务领域可以划分为制造业、进出口和住房等类别的政策性银行。

答案：错误

44、商业银行的产生经历了从货币兑换业、货币保管业到货币经营业的过程。

答案：正确

45、商业银行的经营遵循盈利性、安全性、流动性的三性原则。

答案：正确

46、商业银行进行证券投资的目的仅仅在于获取高额的投资收益。

答案：错误

47、政策性银行业务经营目标是实现股东价值最大化。

答案：错误

48、商业银行资产管理理论中引入资产的流动性管理的是早期的真实票据理论。

答案：错误

49、中国实现利率市场化后，商业银行相应地需要针对性加强信用风险的管理能力。

答案：错误

50、商业银行业务运作偏好短存长贷符合资产负债期限的匹配，风险较小。

答案：错误

51、大额可转让存单的业务创新属于商业银行资产管理的创新。

答案：错误

52、信用合作机构是由个人集资联合组成的以互助为主要宗旨的典型的合作金融组织。

答案：正确

53、我国商业银行筹集资金的最重要方式是发行金融债券。

答案：错误

54、依据《巴塞尔协议》，商业银行的核心资本不得低于其资本总额的50%。

答案：正确

55、因为负债经营，商业银行开展资产业务不需要考虑其资本的相应支持。

答案：错误

56、商业银行与其他金融性公司的基本区别在于商业银行是吸收活期存款、开设支票存款账户的金融中介机构。

答案：正确

57、商业银行实行全能经营模式表现为其业务的多元经营，既可以从事存款类业务，也可以同时经营证券或保险等其他类型的业务。

答案：正确

58、商业银行负债管理因为吸收存款的被动性而只能是被动管理。

答案：错误

59、合作金融机构具有强制性、民主性和合作性的运作特点。

答案：错误

60、管理性存款性公司与商业性存款性公司的主要区别在于是否以盈利作为其经营管理目标。

答案：正确

61、商业银行的经营原则，即“三性”原则，是具有完全内在统一性的整体。

答案：错误

62、合作金融机构以金融业务的地域范围为标准主要包括农村信用社和城市信用社。

答案：正确

第十一周中央银行

单元测验

1、1694年成立的被公认为世界第一家最具中央银行性质的机构是（）。

A、英格兰银行

B、日本银行

C、美国联邦储备体系

D、法兰西银行

答案：A

2、实行单一制二元式中央银行制度的代表国家为（）。

A、英国

B、中国

C、美国

D、新加坡

答案：C

3、当前中国人民银行在资产方占比最大的项目是（）。

A、证券资产

B、外汇资产

C、再贴现

D、再贷款

答案：B

4、1984年以前中国人民银行的组织制度实行（）。

A、复合中央银行制

B、准中央银行制

C、一元式中央银行制

D、二元式中央银行制

答案：A

5、支付系统对各金融机构的每笔转账业务进行一一结算的方式是（）。

A、全额结算

B、净额结算

C、定时结算

D、延时结算

答案：A

6、以下不属于中国人民银行存款业务特点的是（）。

A、自愿性

B、强制性

C、有偿性

D、特殊性

答案：A

7、中央银行开展买入国债的业务效果与以下哪项业务相似（）。

A、提高法定准备金率

B、降低贴现率

C、发行中央银行债券

D、卖出持有的外汇

答案：B

8、中央银行进行公开市场操作的证券一般不包括（）。

A、企业债券

B、政府债券

C、回购协议

D、中央银行票据

答案：A

9、商业银行为了办理日常现金收付业务而建立的金库称为（）。

A、业务库

B、发行库

C、周转库

D、支付库

答案：A

10、下列国家中央银行的资本结构中包括私有资本的是（）。

A、美国联邦储备体系

B、中国人民银行

C、英格兰银行

D、日本银行

E、韩国中央银行

答案：AD

11、从货币发行的业务操作看，货币发行的首要环节是进入（）。

A、发行库

B、业务库

C、商业银行

D、金融市场

答案：A

12、国际金融危机期间，美联储实施了多种“救市”政策，其所执行的中央银行职能是（）。

A、充当最后贷款人

B、集中存款准备金

C、组织、参与和管理全国清算业务

D、完善支付系统

答案：A

13、下列中央银行中独立性最强的是（）。

A、日本银行

B、美国联邦储备体系

C、英格兰银行

D、中国人民银行

答案：B

14、商业银行的库存现金属于中央银行资产负债表哪项业务（）。

A、货币发行

B、再贴现

C、准备金存款

D、信贷资产

答案：A

15、中国人民银行对金融机构的债权总额大于负债总额时，可以作为其差额部分的弥补项目的是（）。

A、再贷款

B、货币发行

C、再贴现

D、外汇资产

答案：B

16、中央银行在公开市场买卖证券的主要目的是（）。

A、调节货币量

B、合理配置资产

C、赚取差价

D、维护证券价格稳定

答案：A

17、中国中央银行的存款对象不包括（）。

A、商业银行

B、非银行金融机构

C、政府部门

D、大型国企

答案：D

18、我国在1984年以前实行的中央银行制度是（）。

A、复合中央银行制

B、一元式中央银行制度

C、二元式中央银行制度

D、准中央银行制

答案：A

19、中央银行区别于商业银行最基本、最重要的标志是（）。

A、集中垄断货币发行权

B、吸收金融机构存款

C、与金融机构买卖证券

D、制定和执行货币政策

答案：A

20、“组织、参与和管理全国清算业务”体现的中央银行职能是（）。

A、政府的银行

B、发行的银行

C、银行的银行

D、监管的银行

答案：C

21、“制定和执行货币政策”体现的中央银行职能是（）。

A、政府的银行

B、发行的银行

C、银行的银行

D、监管的银行

答案：A

22、下列中央银行行为可以直接缩小货币供给量的是（）。

A、提高法定存款准备金率

B、降低再贴现率

C、买入外汇

D、买入国债

答案：A

23、我国制定，发布与调整再贴现率的机构是（）。

A、中国人民银行

B、国家发改委

C、全国人大

D、银保监会

答案：A

24、世界上大多数国家的中央银行制度是（）。

A、一元式中央银行制

B、复合中央银行制

C、二元式中央银行制

D、准中央银行制

答案：A

25、中国人民银行不得参与的国债市场活动是（）。

A、一级市场直接认购国债

B、交易市场买卖国债

C、代理国债发行

D、证券回购

答案：A

26、一国支付清算体系中的主干线是（）。

A、大额实时全额支付系统

B、小额定时批量支付系统

C、网上支付跨行清算系统

D、同城票据清算系统

E、银行业金融机构行内支付系统

答案：A

27、存款准备金制度调节作用的实现主要通过（）。

A、规定法定准备金率

B、规定准备金制度适用的对象

C、规定准备金的构成项目

D、规定考核办法

答案：A

28、目前中国人民银行的资产负债表中资产项下，最大的一项是（）。

A、外汇储备

B、货币黄金

C、对政府债权

D、对金融机构债权

答案：A

29、欧洲中央银行属于（）。

A、跨国中央银行制

B、单一中央银行制

C、复合中央银行制

D、准中央银行制

答案：A

30、以下属于中央银行“银行的银行”这一职能的是（）。

A、集中存款准备金

B、代理国库

C、对国家给予信贷支持

D、独占货币发行权

答案：A

31、没有通常完整意义上的中央银行，只是由政府授权某个或某几个商业银行，或设置类似中央银行的机构，部分行使中央银行职能的体制是（）。

A、准中央银行制

B、单一中央银行制

C、跨国中央银行制

D、复合中央银行制

答案：A

32、外汇黄金在中央银行资产负债表上属于（）。

A、资产

B、借款

C、资本

D、存款

答案：A

33、中央银行资产负债表中的证券业务，对应货币政策三大工具的哪一项（）。

A、公开市场操作

B、法定存款准备金率

C、再贴现

D、再贷款

答案：A

34、在自有资本一定的情况下，中央银行增加资产持有额，必然导致其负债相应（）。

A、增加

B、减少

C、不变

D、不确定

答案：A

35、中央银行的独立性问题比较集中地反映下列哪种关系（）。

A、中央银行与政府

B、中央银行与商业银行

C、中央银行与企业

D、中央银行与家庭部门

答案：A

36、中央银行的职能可以概括为（）。

A、银行的银行

B、政府的银行

C、发行的银行

D、创造存款货币的银行

E、技术创新的银行

答案：ABC

37、中央银行货币发行的渠道包括（）。

A、再贴现和再贷款

B、购买国债或外汇

C、逆回购

D、正回购

E、发行中央银行债券

答案：ABC

38、市场经济条件下的中央银行可以采用的制度形式有（）。

A、单一制一元式中央银行制

B、单一制二元式中央银行制

C、跨国中央银行制

D、复合式中央银行制

E、准中央银行制

答案：ABE

39、在资金关系上，中国人民银行（）。

A、不得直接认购政府债券

B、不得包销政府债券

C、不得对财政透支

D、与财政部存在行政隶属关系

E、为其他金融机构注入资金

答案：ABC

40、中央银行进行业务活动的一般原则包括（）。

A、强制性

B、流动性

C、公开性

D、主动性

E、非盈利性

答案：BCDE

41、中国人民银行资产负债表中，储备货币包括（）。

A、政府存款

B、货币发行

C、其他金融性公司存款

D、其他存款性公司存款

E、企业或住户存款

答案：BD

42、以下属于中央银行法定业务权力的是（）。

A、发布并履行相关规章制度权利

B、调整利率权利

C、监督管理金融机构权力

D、可以向政府透支的权力

E、运用货币政策工具的权力

答案：ABCE

43、历史上一战前金本位制后期，中央银行发行银行券必须发行准备金，包括（）。

A、黄金

B、政府债券

C、商业票据

D、外汇

E、法定准备金

答案：ABC

44、中央银行三大基本货币政策工具为（）。

A、再贴现政策

B、法定存款准备金政策

C、公开市场操作

D、消费信用控制

E、规定流动性比率政策

答案：ABC

45、以下属于实行跨国中央银行制的为（）。

A、欧洲中央银行

B、西非国家中央银行

C、东加勒比中央银行

D、香港金融管理局

E、美国联邦储备体系

答案：ABC

46、下面哪些情况可能增加中央银行的基础货币发行（）。

A、中央银行进行逆回购操作

B、中央银行对商业银行进行再贴现政策

C、中央银行在外汇市场中购买外汇

D、财政收入的大幅下滑

E、中央银行发行中央银行票据

答案：ABCD

47、以下属于中央银行的法定业务范围的是（）。

A、企业担保业务

B、存款准备金业务

C、在公开市场从事有价证券的买卖业务

D、货币发行业务

E、组织金融机构之间的清算业务

答案：BCDE

48、中央银行集中存款准备金作用有（）。

A、保证金融机构支付能力

B、便于金融机构清算与资金往来

C、调节货币供应量

D、为政府融资或认购国债

E、获得利润

答案：ABC

49、中央银行是“政府的银行”主要体现为（）。

A、代理国库

B、代理发行政府债券

C、制定和执行货币政策

D、实施金融监管、维护金融稳定

E、直接认购、包销国债

答案：ABCD

50、中央银行的负债业务有（）。

A、货币发行业务

B、吸收政府存款

C、发行中央银行票据与债券

D、集中银行存款准备金

E、再贴现业务

答案：ABCD

51、中央银行制度的类型有（）。

A、单一制一元式中央银行制度

B、单一制二元式中央银行制度

C、跨国中央银行制

D、复合中央银行制

E、准中央银行制

答案：ABCDE

52、港元的发行银行包括（）。

A、汇丰银行

B、渣打银行

C、中国银行

D、中国人民银行

E、香港金融管理局

答案：ABC

53、中央银行的资产业务有（）。

A、贴现及放款业务

B、证券业务

C、黄金和外汇储备

D、其他资产

E、货币发行业务

答案：ABCD

54、中央银行从外汇市场向某商业银行购买美元后，下面说法正确的有（）。

A、商业银行的银行准备金增加

B、中央银行的其他存款性公司存款增加

C、中央银行的资产负债表规模增加

D、中央银行的外汇资产增加

E、中央银行资产负债表规模不变

答案：ABCD

55、中央银行在公开市场上发行100亿中央银行票据，同时购买100亿国债，下面说法正确的有（）。

A、中央银行储备货币规模保持不变

B、中央银行的资产负债表规模增加

C、中央银行的资产负债表规模不变

D、中央银行的资产负债表规模减少

E、中央银行储备货币规模减少

答案：AB

56、我国中央银行的职能包括（）

A、制定和执行货币政策

B、防范和化解金融风险

C、维护金融稳定

D、经营国库

E、发放商业贷款

答案：ABCD

57、中央银行开展清算业务有哪些作用（）

A、支持跨行支付清算

B、支持货币政策的制定和实施

C、有利于商业银行的流动性管理

D、有利于防范和控制支付风险

E、有利于稳定物价

答案：ABCD

58、中央银行存款业务的目的包括（）。

A、平衡国际收支

B、调控信贷规模与货币供应量

C、维护金融业的安全

D、有利于国内资金清算

E、促进技术创新

答案：BCD

59、中央银行的实力高低与其资本金密切相关，资本金越高，中央银行的实力越强。

答案：错误

60、一般而言，中央银行资产业务比负债业务对货币供应量的调控更具有主动性。

答案：正确

61、1983年9月，国务院决定中国人民银行专门行使中央银行职能，不再对企业和个人直接办理存贷业务，标志着现代中央银行制度在我国的确立。

答案：正确

62、中央银行正回购操作会导致货币供给量的增加。

答案：错误

63、目前国有化的中央银行在世界上占绝大多数。

答案：正确

64、中央银行的特殊性体现在它的业务对象主要对政府和金融机构。

答案：正确

65、美联储和中国人民银行一样，其对政府债券的持有占其资产比重最高。

答案：错误

66、欧洲中央银行是唯一有资格在欧元区发行欧元的机构，接受欧盟领导机构的指令，但不受欧元区各国政府的监督。

答案：错误

67、币值稳定既体现为对内的物价稳定，又体现为对外的汇率稳定。

答案：正确

68、一般来说，中央银行独立于政府能更好地管理通胀。

答案：正确

69、中央银行从事货币信用业务，其目的包括盈利以及实现特定的社会经济目标，如防止通货膨胀和经济危机、保障充分就业等。

答案：错误

70、中央银行的信用业务一般不面对企业和个人，只面对政府部门、商业银行和其他金融机构。

答案：正确

71、中央银行买卖证券的目的不是为了盈利，而是通过买卖投放或回笼基础货币。

答案：正确

72、中国人民银行虽然直接受国务院领导，但仍有一定的独立性。

答案：正确

73、人民币从业务库转移到发行库，意味着这部分人民币进入流通领域。

答案：错误

74、法定存款准备金率上调，会使得货币乘数减小的概率增加。

答案：正确

75、中央银行可以通过发行央票以及买进国债，来降低储备货币投放。

答案：错误

76、货币发行可以增加中央银行资产，属于中央银行的资产业务。

答案：错误

77、中央银行以再贷款方式向商业银行提供资金融通和支付保证，既是履行“最后贷款人”职能的具体手段，也是提供基础货币的渠道之一。

答案：正确

78、由中央银行自有资本增加而相应扩大的资产业务，会导致货币发行的增加。

答案：错误

79、中央银行不同于一般性的商业银行，其业务状况不需要公开。

答案：错误

80、中央银行正回购到期时会向市场投放流动性。

答案：正确

81、政府存款的变动不受中央银行控制，具有显著的周期性。

答案：正确

82、正常的经济运行条件下，中央银行只能购买或出售高流动性资产。

答案：正确

83、中央银行逆回购到期时会向市场回收流动性。

答案：正确

84、中央银行可以通过最后贷款人手段在金融危机中进行对金融机构的救助。

答案：正确

85、市场经济体系中的中央银行主要通过行政命令来实现其货币政策目标。

答案：错误

86、中央银行的业务对象中与其业务往来最频繁的是其他存款性公司。

答案：正确

87、中央银行在外汇市场干预汇率会影响其持有的国外资产数量。

答案：正确

88、在股市大幅波动期间，中国人民银行可以直接进入股票市场进行操作以维持股市稳定，从而达到金融稳定的目的。

答案：错误

89、中国人民银行可以对每家商业银行的资本金提出要求，进而以维持金融稳定。

答案：错误

90、中央银行货币发行成本极低，中央银行可以无限制的发行货币以追逐货币发行带来的收益。

答案：错误

第十二周货币需求与供给

单元测验

1、马克思货币需求理论提出的核心观点是（）。

A、在一定时期内执行流通手段职能的货币必要量主要取决于商品价格总额和货币流通速度

B、收入是决定货币需求的主要变量

C、利率是决定货币需求的主要变量

D、永恒收入是决定货币需求的主要变量

答案：A

2、费雪交易方程式的表达式为（）。

A、MV＝PT

B、P＝KR/M

C、Md＝kPY

D、M=L1（Y）+L2（i）=L（Y，i）

答案：A

3、凯恩斯货币需求理论的函数表达式为（）。

A、M=L1（Y）+L2（i）=L（Y，i）

B、MV＝PT

C、P＝KR/M

D、Md＝kPY

答案：A

4、“1：8”经验式的具体含义是（）。

A、每8元零售商品供应需要1元人民币实现其流通

B、每8元工业增加值需要1元人民币实现其流通

C、每8元人民币对应1元零售商品供应

D、每8元人民币对应1元工业增加值

答案：A

5、“当一定时期的利率水平降低到极低的水平，货币需求弹性变得无限大”，这种现象被称为（）。

A、流动性陷阱

B、通货恐慌

C、通货膨胀

D、货币幻觉

答案：A

6、立方根定律发展了凯恩斯的（）。

A、预防性货币需求理论

B、交易性货币需求理论

C、投机性货币需求理论

D、资产性货币需求理论

答案：A

7、下列关于货币需求的表述错误的是（）。

A、区分名义货币需求与实际货币需求的现实意义不大

B、理论界对货币需求的分析存在宏观和微观两种视角

C、现实中的货币需求不仅仅是指对现金的需求，也包括对存款货币的需求

D、货币需求是一种能力与愿望的统一体

答案：A

8、通常情况下，与货币需求量呈反方向变动关系的因素是（）。

A、利率

B、收入

C、物价水平

D、待售商品数量

答案：A

9、下列关于费雪交易方程式的表述正确的是（）。

A、假定货币流通速度V和交易数量T短期内不变

B、首次从微观主体的持币动机视角对货币需求问题进行研究

C、强调即期收入对货币需求的影响

D、以完全的金币流通为假设条件

答案：A

10、从宏观视角对货币需求进行分析，主要关注点在于（）。

A、货币供求的均衡及其对市场价格的影响

B、货币需求变化的微观机理

C、利率对货币需求的作用机制

D、机会成本变量对货币需求的作用机制

答案：A

11、弗里德曼货币需求理论的突出特点是（）。

A、强调收入变量对货币需求的影响，弱化机会成本变量对货币需求的影响

B、强调机会成本变量对货币需求的影响，弱化收入变量对货币需求的影响

C、强调即期收入对货币需求的影响，弱化利率对货币需求的影响

D、强调利率对货币需求的影响，弱化即期收入对货币需求的影响

答案：A

12、下列关于剑桥方程式的表述错误的是（）。

A、是宏观视角分析货币需求问题的代表性理论

B、数学表达式为：Md=kPY

C、将货币需求与微观经济主体的持币动机联系起来，从货币对其持有者效用的角度研究货币需求

D、利率对于货币需求的作用隐含在k中

答案：A

13、剑桥方程式Md=kPY中的k表示的是（）。

A、以货币形式保有的收入占名义总收入的比率

B、利率

C、货币流通速度

D、金融资产收益率

答案：A

14、名义货币需求与实际货币需求的根本区别在于（）。

A、是否剔除了物价变动的影响

B、是否剔除了利率变动的影响

C、是否剔除了汇率变动的影响

D、是否剔除了资产收益率变动的影响

答案：A

15、若一国货币一年周转4次，该年该国共生产商品10000亿元，物价不变，则该国当年执行流通手段职能的货币必要量为（）。

A、2500亿元

B、40000亿元

C、2000亿元

D、5000亿元

答案：A

16、若一国货币一年周转4次，去年该国共生产商品10000亿元，今年物价上涨5%，生产商品数量不变，则该国当年执行流通手段职能的货币必要量为（）。

A、2625亿元

B、2500亿元

C、2375亿元

D、2000亿元

答案：A

17、计划经济体制下，决定中国货币需求最重要的因素为（）。

A、商品流通量

B、利率

C、物价水平

D、其他金融资产收益率

答案：A

18、如果一国中央银行实行的法定存款准备金率是20%，该国商业银行满意的超额存款准备金率是5%，居民的现金存款比例是15%，那么该国的货币乘数是（）。

A、2.875

B、5

C、4

D、3.5

E、2

答案：A

19、假设初始存款是1000元，法定存款准备金率是10%，超额存款准备金率5%，提现率10%，那么通过银行的存款活动，最终会形成多少贷款？

A、3400

B、9000

C、4000

D、1000

E、2000

答案：A

20、以下关于货币供给说法错误的是（）。

A、在一个普遍用现金进行支付的国家，货币乘数通常较大

B、货币供给由基础货币和货币乘数决定

C、货币供给通常多倍于中央银行发行的货币

D、商业银行向中央银行申请再贴现贷款会增加货币供给

答案：A

21、一下哪种方式不是中央银行通过资产业务调整来实现基础货币的收放。

A、发行中央银行票据

B、买卖外汇

C、买卖政府债券

D、给商业银行提供再贴现贷款

答案：A

22、在货币乘数为3的情形下，中央银行买入100亿元的外汇的同时，出售80亿元国债，那么货币供应量增加（）。

A、60亿元

B、300亿元

C、240亿元

D、100亿元

E、200亿元

答案：A

23、假设一个经济中流通中现金10亿元，银行的库存现金2亿元，准备金率10%，银行的存款200亿元，该经济中的准备金存款和基础货币分别是（）。

A、18亿元和30亿元

B、20亿元和30亿元

C、22亿元和32亿元

D、22亿元和30亿元

答案：A

24、一国的货币供应量是100亿元，基础货币是30亿元，流通中现金是20亿元，那么该国准备金率是（）。

A、12.5%

B、20%

C、30%

D、33.3%

答案：A

25、假设一国的存款是80亿元，贷款是50亿元，现金是20亿元，准备金率是10%，该国的准备金是（）。

A、8亿元

B、20亿元

C、30亿元

D、5亿元

答案：A

26、如果准备存款比例是20%，现金存款比例是5%，货币乘数是（）

A、4.2

B、5

C、0.25

D、0.2

答案：A

27、如果货币乘数是4，法定准备金率是15%，现金存款比例是5%，超额准备金率是（）。

A、6.25%

B、0%

C、10%

D、15%

答案：A

28、如果存款是100亿元，超额准备金是10亿元，货币乘数是4，现金存款比例是5%，货币供应量是（）。

A、105亿元

B、115亿元

C、400亿元

D、500亿元

答案：A

29、面临外汇流出，央行不断出售外汇储备，采取（）政策可以稳定货币供给。

A、增加再贴现和再贷款

B、增加央行票据发行

C、出售政府债券

D、提高法定存款准备金率

答案：A

30、中央银行被迫增加或者减少外汇储备，从而影响基础货币稳定，是（）的结果。

A、采取固定汇率制度

B、采取浮动汇率制度

C、维持物价稳定

D、维持金融稳定

答案：A

31、假设中央银行增加发行了1000亿元货币，给定存款准备金率15%，提现率是5%，这1000亿元货币发行最终将形成新增存款和新增货币供给量各是（）。

A、5000亿元和5250亿元

B、5000亿元和5000亿元

C、5250亿元和5000亿元

D、5250亿元和5250亿元

答案：A

32、假设银行的准备金率是10%，公众的提现率是10%，那么存款扩张倍数和货币乘数分别是（）。

A、5和5.5

B、10和5

C、5.5和5

D、5.5和10

答案：A

33、下列关于居民活动对货币供给影响的说法正确的是（）。

A、居民在交易中更多的选择信用卡消费而减少现金消费会增加货币供给

B、居民将定期存款取出存入余额宝账户中，会降低M2

C、居民减少定期存款，增加活期存款，会增加M1

D、居民减少消费增加储蓄会增加货币供给

E、居民减少活期存款，增加定期存款和现金，会增加M2

答案：A

34、平方根定律提出交易性货币需求（）。

A、与交易量同方向变动

B、与变现手续费同方向变动

C、与利率反方向变动

D、与利率同方向变动

E、与交易量反方向变动

答案：ABC

35、费雪交易方程式与剑桥方程式的主要区别是（）。

A、费雪交易方程式是宏观视角的货币需求分析，剑桥方程式是微观视角的货币需求分析

B、费雪交易方程式关注货币的交易媒介职能，剑桥方程式关注货币的资产职能

C、费雪交易方程式认为商品交易量是决定货币需求的主要因素，剑桥方程式则在货币需求的影响因素中增加了对利率的考察

D、费雪交易方程式关注货币的资产职能，剑桥方程式关注货币的交易媒介职能

E、费雪交易方程式认为利率是决定货币需求的主要因素，剑桥方程式则强调商品交易量对货币需求的决定作用

答案：ABC

36、下列关于马克思货币需求理论的表述正确的是（）。

A、以完全的金币流通为假设条件

B、从宏观视角对货币需求进行分析

C、提出在一定时期内执行流通手段职能的货币必要量主要取决于商品价格总额和货币流通速度

D、以不兑现的信用货币流通为假设前提

E、提出在一定时期内执行资产职能的货币必要量主要取决于收入和利率

答案：ABC

37、从微观角度构建货币需求的理论有（）。

A、剑桥方程式

B、凯恩斯的货币需求函数式

C、弗里德曼的货币需求函数式

D、马克思的货币必要量公式

E、费雪方程式

答案：ABC

38、凯恩斯的货币需求理论认为（）。

A、交易性货币需求是收入的增函数

B、投机性货币需求是利率的减函数

C、预防性货币需求是收入的增函数

D、交易性货币需求是收入的减函数

E、投机性货币需求是利率的增函数

答案：ABC

39、弗里德曼货币需求函数中的机会成本变量有（）。

A、预期物价变动率

B、债券的预期名义收益率

C、股票的预期名义收益率

D、收入

E、人力财富

答案：ABC

40、弗里德曼认为影响货币需求的因素有（）。

A、永恒收入

B、预期物价变动率

C、债券的预期名义收益率

D、股票的预期名义收益率

E、持有货币给人们带来的效用

答案：ABCDE

41、凯恩斯提出的货币需求动机有（）。

A、交易动机

B、预防动机

C、投机动机

D、资产动机

E、弥足通货膨胀损失动机

答案：ABC

42、影响我国货币需求的因素主要有（）。

A、物价

B、利率

C、收入

D、信用发展状况

E、金融资产的收益率

答案：ABCDE

43、下列关于弗里德曼货币需求理论的表述正确的是（）。

A、采用微观经济理论中的消费者选择理论对货币需求问题进行分析

B、认为由总财富决定的永恒性收入水平越高，货币需求越大

C、强调收入变量对货币需求的影响，弱化机会成本变量对货币需求的影响

D、认为货币需求是可测的，且相对稳定

E、强调机会成本变量对货币需求的影响，弱化收入变量对货币需求的影响

答案：ABCD

44、下列关于凯恩斯货币需求理论的表述正确的是（）。

A、认为人们之所以需要持有货币，是因为偏好货币的流动性

B、对预防动机的解释是人们为了应付不测之需而持有货币的动机

C、认为交易性货币需求主要受收入的影响，是收入的递增函数

D、认为投机性货币需求主要受利率影响，是利率的递减函数

E、认为货币需求是可测的，且相对稳定

答案：ABCD

45、在计划经济体制向市场经济体制变革的过程中，有可能增加我国货币需求量的制度变革有（）。

A、体制变迁引起的经济货币化程度的提高

B、价格改革引起的物价水平的上升

C、社会保障体制变革引发的不确定预期

D、收入分配制度改革引发的国民收入分配向居民个人倾斜

E、金融体制改革引起的股票、债券市场的发展

答案：ABCD

46、强调利率变量对货币需求影响作用的理论是（）。

A、凯恩斯的货币需求理论

B、平方根定律

C、立方根定律

D、费雪交易方程式

E、弗里德曼的货币需求理论

答案：ABC

47、下列关于基础货币说法正确的包括？

A、中央银行发行央行票据，会减少基础货币

B、中央银行调整货币发行和金融机构存款的比例不改变基础货币

C、中央银行出售外汇资产，会减少基础货币

D、中央银行购买政府债券，会增加基础货币

答案：ABCD

48、影响商业银行创造派生存款能力的因素包括（）。

A、法定存款准备金率

B、超额存款准备金率

C、提现率

D、基准利率

答案：ABCD

49、商业银行进行存款创造的必要条件是（）。

A、部分准备金制度

B、部分提取现金

C、商业银行的有限责任制度

D、货币的现金流通制度

E、百分之百的准备金制度

答案：AB

50、基础货币的构成是（）。

A、货币发行和准备金存款

B、库存现金、准备金存款和流通中的现金

C、流通中的现金和法定准备金

D、准备金和库存现金

E、库存现金与流通中现金

答案：AB

51、哪些因素会减弱商业银行进行存款创造的能力（）。

A、商业银行向中央银行缴存更多的超额准备金

B、商业银行持有更多的库存现金

C、公众持有更多的现金

D、中央银行提高存款准备金率

答案：ABCD

52、下列关于货币乘数正确的是（）。

A、提高法定存款准备金率会降低货币乘数

B、超额准备金率的变化影响货币乘数的变化

C、政府提高税率会降低货币乘数大小

D、提高现金存款比例会提高货币乘数

答案：ABC

53、以下哪些活动会增加货币供给（）。

A、中央银行购买黄金

B、中央银行在外汇市场上购买外汇

C、中央银行购买国债

D、商业银行在外汇市场上出售外汇

E、中央政府增加国债发行

答案：ABC

54、合理的货币供给增长率的确定需要考虑的因素包括（）。

A、经济增长率

B、就业增长率

C、物价变动率

D、股价增长率

E、房价增长率

答案：ABC

55、中央银行控制基础货币的主要方式包括（）。

A、给商业银行贷款

B、买卖黄金和外汇

C、买卖有价证券

D、发行央行票据

E、调整法定准备金率

答案：ABCD

56、下列哪些行为会直接影响通货存款比例（）。

A、居民理财活动中，将更多的资产购买股票和债券

B、居民更多的采用银行卡刷卡交易，减少现金交易

C、企业将闲置资金更多的投资到资本市场

D、商业银行增加超额存款准备金

E、政府面向商业银行发行国债

答案：ABC

57、人们对货币的欲望是无限的，因而对货币的需求也是无限的。

答案：错误

58、剑桥方程式将货币需求与微观经济主体的持币动机联系起来，从货币对其持有者效用的角度研究货币需求，开创了货币需求研究的新视角。

答案：正确

59、在其他因素不变的条件下，货币需求与收入是同方向变化的。

答案：正确

60、10马克思的货币需求理论认为，在一定时期内执行流通手段职能的货币必要量与商品价格总额成反比，与货币流通速度成正比。

答案：错误

61、费雪交易方程式表明，决定一定时期名义货币需求数量的因素主要是这一时期全社会一定价格水平下的总交易量与同期的货币流通速度。

答案：正确

62、预防动机是凯恩斯货币需求理论中最具创新的部分。

答案：错误

63、现代凯恩斯学派认为，交易性货币需求同时受到收入和利率的影响。

答案：正确

64、货币需求是一种能力与愿望的统一体。

答案：正确

65、凯恩斯学派认为货币需求不仅稳定，而且可测。

答案：错误

66、弗里德曼货币需求理论具有一个突出的特点：强调永恒收入对货币需求的重要影响作用，弱化机会成本变量利率对货币需求的影响。

答案：正确

67、决定与影响我国现阶段货币需求的因素主要有：收入、物价水平、其他金融资产的收益率水平等。

答案：正确

68、“1：8”经验式的具体含义是：每8元零售商品供应需要1元人民币实现其流通。

答案：正确

69、凯恩斯对货币需求理论的突出贡献在于他对货币需求动机的剖析并在此基础上把利率引入了货币需求函数。

答案：正确

70、货币需求是指在一定的资源制约条件下，微观经济主体和宏观经济运行对执行交易媒介和资产职能的货币产生的总需求。

答案：正确

71、现实中的货币需求仅仅是指对现金的需求。

答案：错误

72、从宏观视角对货币需求进行分析，关注点在于货币供求的均衡及其对市场价格的影响。

答案：正确

73、货币需求的数量问题主要是测算一定时期内一国的微观经济主体和宏观经济运行对货币的真实需求，这是一国中央银行确定合理货币供给量的关键性依据。

答案：正确

74、通货恐慌是指当一定时期的利率水平降低到极低的水平时，人们对货币的需求无限大的经济现象。

答案：错误

75、如果经济运行中的其他变量都不变，只是物价上涨了一倍，则名义货币需求与实际货币需求都伴随着物价的上涨也相应地增加了一倍。

答案：错误

76、中央银行采取逆回购操作，基础货币增加；正回购操作，基础货币减少。

答案：正确

77、法定准备金率的高低与商业银行创造存款货币的能力正相关。

答案：错误

78、合理的货币供给量增长率应该考虑一国的经济增长率大小。

答案：正确

79、金融危机期间，美国的量化宽松货币政策发行了大量基础货币，金融机构持有的超额准备金规模大幅上升，使得美国的货币供给量大大增加。

答案：错误

80、一国的货币供给不仅仅受到中央银行的调控，还受到金融机构、企业、居民等经济中参与主体的影响。

答案：正确

81、基础货币发行过多，可以通过降低法定存款准备金率来加以控制货币供给量。

答案：错误

82、央行发行央行票据、购买外汇和购买国债都能够增加基础货币的总量。

答案：错误

83、货币供给的内生性主要指货币乘数的内生性，基础货币在很大程度上可以被央行外生控制。

答案：正确

84、货币供给内生论认为，货币供给更多的受到经济中各个主体行为的影响，中央银行很难控制货币总量。

答案：正确

85、货币供应量是在央行发行的基础货币基础上通过银行存款创造形成的。由于现金没有参加存款创造，所以货币供应量不包括现金。

答案：错误

86、在中央计划经济中，由于采取的是复合银行体系，中央银行与商业银行合二为一，因此，不存在存款创造过程。

答案：错误

87、商业银行的存款创造能力受到多种因素的制约，包括准备金政策、公众的现金偏好、商业银行的放贷意愿等。

答案：正确

88、在实行100%准备金制度下，商业银行的存款创造过程仍然可以创造出数倍于原始存款的派生存款。

答案：错误

89、中央银行可以通过发行央行票据来抵消购买过多外汇导致的基础货币增加。

答案：正确

90、中央银行可以通过提高法定存款准备金率来抵消购买过多外汇导致的货币供给量的增加。

答案：正确

91、发行央行票据来控制基础货币会给央行带来利息成本，不宜作为货币政策操作的经常性工具。

答案：正确

92、财政货币化会减弱中央银行对货币供给的控制能力。

答案：正确

93、居民的资产中存款比重下降，股票、债券、理财产品比重上升，会提高货币乘数。

答案：错误

94、居民将存款资金转存到“余额宝”不会影响货币供给。

答案：正确

95、商业银行的库存现金是M0的组成之一。

答案：错误

96、如果法定存款准备金率为0，通过商业银行存款创造过程，货币供给一定会变得无穷多。

答案：错误

97、受家庭的现金持有动机和商业银行的准备金持有动机影响，货币供给具有内生决定的特点。

答案：正确

第十三周货币均衡

单元测验

1、新世纪以来的这十多年期间，我国央行储备资产中占比最大的是（）

A、外汇储备

B、在IMF的储备头寸

C、特别提款权

D、货币资金

答案：A

2、2002年至2013年期间，伴随着外汇储备的迅速增长，人民银行为了对冲货币供给的过度增加而采取的一种创新型公开市场业务操作为（）

A、发行央票

B、买入国债

C、卖出国债

D、采用短期流动性调节工具(SLO)

答案：A

3、一般而言，如果一国出现长期持续的国际收支顺差，将导致（）

A、本币有升值的压力

B、本币有贬值的压力

C、外汇供给短缺

D、迫使央行被动回笼货币

答案：A

4、在开放条件下，若某个经济体的储蓄总量为18万亿美元，投资总量为16万亿美元，则理论上该经济体（）

A、经常账户差额为2万亿美元

B、国际储备余额为2万亿美元

C、金融账户差额为2万亿美元

D、国际收支总差额为2万亿美元

答案：A

5、按价格上涨程度分类，物价水平年均上涨率在1%至3%可属于（）

A、爬行式通货膨胀

B、通货紧缩

C、恶性通货膨胀

D、剧烈通货膨胀

答案：A

6、下列关于通货膨胀的财富分配效应表述中，正确的是（）

A、持有现金货币将遭受较大的损失

B、人们更倾向于持有不能保值增值的资产

C、低收入群体将更受益

D、持有黄金将遭受较大的损失

答案：A

7、当出现恶性通货膨胀时，容易产生的后果和危害不包括（）

A、人们更愿意签订长期的经济合同

B、正常信用关系遭到破坏

C、哄抢商品，正常的商品交易秩序被破坏

D、银行面临较大的挤兑风险

答案：A

8、凯恩斯主义认为，当经济已处于充分就业状态时，以货币供应量过快增长为手段刺激需求，将导致的通货膨胀类型是（）

A、需求拉动型通货膨胀

B、供求混合型通货膨胀

C、利润推动型通货膨胀

D、结构失调型通货膨胀

答案：A

9、通货紧缩的主要成因一般不包括（）

A、外汇储备增长过快

B、紧缩性财政政策的错误运用

C、经济周期的变化

D、经济结构不合理

答案：A

10、在短期内，通货紧缩对社会经济的影响是（）

A、社会购买力上升

B、社会购买力下降

C、失业率减少

D、名义工资上升

答案：A

11、在长期内，通货紧缩对社会经济的影响是（）

A、企业融资成本上升

B、企业利润上升

C、失业率减少

D、名义工资上升

答案：A

12、一般而言，如果一国出现长期持续的国际收支逆差，将导致（）

A、本币有贬值的压力

B、本币有升值的压力

C、迫使央行被动投放货币

D、国际储备增加

答案：A

13、下列指数中，一般不用来度量通货膨胀程度的是（）

A、采购经理人指数(PMI)

B、居民消费价格指数(CPI)

C、批发物价指数(WPI)

D、GDP平减指数

答案：A

14、居民消费价格指数(CPI)作为衡量我国通货膨胀程度的主要指标，自2001年起（）

A、按月公布

B、按周公布

C、按季度公布

D、按年公布

答案：A

15、货币学派认为，治理通货膨胀的主要方法是（）

A、紧缩货币政策，提高利率

B、紧缩财政政策，削减政府支出

C、扩张财政政策，增加政府赤字

D、扩张货币政策，降低法定存款准备金率

答案：A

16、下列治理需求拉动型通货膨胀的措施中，有效的是（）

A、减少政府投资

B、减少政府税收

C、启动民间投资需求

D、降低利率

答案：A

17、若经济体出现长期可预期的通货紧缩，下列说法正确的是（）

A、理性消费者将减少当期消费

B、有利于债务人，不利于债权人

C、理性消费者将增加当期消费

D、家庭实际收入将不变

答案：A

18、1990年代中期以来的这二十余年期间，在我国国际收支顺差中，下列账户中贡献最大的是（）

A、经常账户

B、（非储备性质的）金融账户

C、储备资产

D、净误差与遗漏

答案：A

19、国际收支平衡表中，出于人为调节的主观目的而设立的账户是（）

A、净误差与遗漏

B、经常账户

C、资本账户

D、金融账户

答案：A

20、在开放经济条件下，有助于缓解国际收支逆差的措施有（）

A、减少货币供给，提高利率水平

B、增加出口关税

C、增加政府支出

D、减少进口关税

答案：A

21、货币主义学派认为，通货膨胀产生的根本原因是（）

A、货币供给过快增长

B、需求增长

C、工资增长

D、产出增长

答案：A

22、改革开放以来，我国发生通货膨胀最严重的时期是在（）期间。

A、1993年至1995年

B、1980年至1984年

C、2004年至2008年

D、2010年至2011年

答案：A

23、导致国际收支失衡的货币性因素中，一般不包括（）

A、经济周期

B、物价水平变化

C、汇率波动

D、利率变化

答案：A

24、从理论上而言，在开放条件下，一国的储蓄与投资差额等于（）

A、经常账户差额

B、国际储备余额

C、净误差与遗漏

D、国际收支总差额

答案：A

25、理论上而言，对于一个开放经济体，当投资不足，国内储蓄大于投资时（）

A、国际收支经常账户是顺差，资金由国内流向国外

B、国际收支经常账户是逆差，资金由国内流向国外

C、国际收支经常账户是顺差，资金由国外流向国内

D、国际收支经常账户是逆差，资金由国外流向国内

答案：A

26、下列通货膨胀类型中，不属于按价格上涨程度分类的是（）

A、需求拉动型通货膨胀

B、爬行式通货膨胀

C、温和式通货膨胀

D、恶性通货膨胀

答案：A

27、假设以1980年各类商品价格水平为基期的CPI定基指数，2007时年的物价指数为286，则1980年至2007年期间，物价总水平的大致变化是：

A、提高了186%

B、降低了186%

C、降低了286%

D、提高了286%

答案：A

28、下列属于通货膨胀促进论观点的是（）

A、通货膨胀可刺激并增加有效需求

B、通货膨胀容易诱发过度的资金需求

C、通货膨胀容易增加生产新投资的风险和经营成本

D、通货膨胀下政府可能采取价格管制的手段，从而扭曲资源配置

答案：A

29、应对利润推动型通货膨胀，治理的主要方法是（）

A、限制垄断高价

B、扩张性的货币政策

C、实行工资管制

D、紧缩的财政政策

答案：A

30、应对结构失调型通货膨胀，治理的主要方法是（）

A、推进经济结构调整，优化改善资源配置

B、实行工资管制

C、减少财政支出

D、限制垄断高价

答案：A

31、通货膨胀是诸多国家通常面临的经济失衡现象，其基本标志一般是（）

A、总体物价水平普遍持续上涨

B、房地产价格上涨

C、股指剧烈上涨

D、货币供应量增加

答案：A

32、消费价格指数(CPI)反映的是（）

A、一定时期内购买并用于消费的消费品及服务价格水平变动情况的指标

B、一定时期内大宗生产资料价格的变动情况

C、一定时期内工资变动的情况

D、一定时期内房地产价格变动的情况

答案：A

33、市场经济条件下，实现货币均衡需要具备的两个条件是（）。

A、健全的利率机制和发达的金融市场

B、积极的货币政策和货币供给内生决定

C、间接融资为主的社会融资结构和强有力的行政干预

D、直接融资为主的社会融资结构和宏观审慎的监管框架

答案：A

34、利率对货币供求有调节作用，当利率下降时，通常会导致（）。

A、货币供给减少，货币需求增加

B、货币供给增加，货币需求增加

C、货币供给增加，货币需求减少

D、货币供给减少，货币需求减少

答案：A

35、下列行为中，直接导致货币供给增加的措施或操作是（）。

A、央行购买政府债券

B、减税

C、央行卖出政府债券

D、央行提高法定存款准备金率

答案：A

36、判断一个国家的国际收支是否平衡，主要是看（）。

A、自主性交易是否平衡

B、调节性交易是否平衡

C、服务贸易是否平衡

D、资本账户是否平衡

答案：A

37、可有助于显著减少国际收支逆差的措施一般可包括（）。

A、在增加出口退税同时增加进口关税

B、增加政府转移支付

C、干预汇率，使本币升值

D、提高法定存款准备金率

答案：A

38、在固定汇率制度下，如果出现国际收支顺差扩大，央行为了稳定汇率从银行间外汇市场收购外汇进行干预，将导致（）。

A、被动投放本币

B、被动回笼本币

C、市场利率水平上升

D、商业银行存款派生能力下降

答案：A

39、在内生性货币供给的条件下，若不考虑央行的行为，当利率上升时，会出现（）。

A、商业银行的超额存款准备金率下降，货币供应量增加

B、超额存款准备金率增加，货币供应量增加

C、超额存款准备金率增加，货币供应量增加

D、超额存款准备金率下降，货币供应量下降

答案：A

40、一般而言，持续的、显著的财政赤字会引起货币供应量（）。

A、增加

B、持平

C、下降

D、不明确

答案：A

41、通常而言，货币均衡调整的主要机制是（）。

A、市场利率机制

B、汇率机制

C、再贴现机制

D、商品价格机制

答案：A

42、一般而言，对长期持续的国际收支顺差进行调节，应当（）。

A、主要应依靠经济转型

B、仅依靠本币升值即可

C、仅依靠扩张性的货币政策即可

D、应当降低劳工工资

答案：A

43、一国出现持续的、显著的国际收支顺差，将会使（）。

A、本币升值，货币供应量增加

B、本币贬值，货币供应量下降

C、本币升值，货币供应量下降

D、本币贬值，货币供应量上升

答案：A

44、浮动汇率制下，当一国出现短期的、临时性的国际收支顺差时，（）。

A、央行一般不会出手干预，本币升值

B、央行一般会出手干预，本币升值

C、央行一般不会出手干预，本币贬值

D、央行一般会出手干预，本币贬值

答案：A

45、在开放经济下，若美联储加息而我国央行维持利率不变，对美元和人民币需求将产生的影响是（）。

A、增加对美元的需求，减少对人民币的需求

B、没有影响

C、减少对美元的需求，减少对人民币的需求

D、增加对美元的需求，增加对人民币的需求

答案：A

46、以下通货膨胀类型中，不属于按价格上涨程度划分的是（）。

A、预期通货膨胀

B、温和通货膨胀

C、恶性通货膨胀

D、爬行型通货膨胀

答案：A

47、以下对（短期）菲利普斯曲线描述正确的是（）。

A、在失业率较低的时候，货币工资上涨比较快

B、在失业率较高的时候，货币工资上涨比较快

C、在失业率较低的时候，货币工资上涨比较慢

D、失业率与货币工资没有关联

答案：A

48、以下不属于通货膨胀危机效应表现的是（）。

A、人们将多余的现金存入银行形成储蓄

B、人们开始拒绝使用货币，实物交易盛行

C、货币制度接近崩溃，掀起商品抢购风潮

D、正常的生产经营难以为继

答案：A

49、通货膨胀环境下，对人们通常有以下影响（）。

A、家庭实际的消费和储蓄减少

B、依靠工资收入的群体的实际收入增加

C、家庭实际的消费和储蓄增加

D、依靠退休金收入的群体的实际收入增加

答案：A

50、改革开放以来，我国通货紧缩最严重的时期是（）

A、1998年至2000年

B、1990年至1991年

C、2002年

D、2008年至2009年

答案：A

51、国际收支平衡表中经常项目不包括（）

A、资本转移

B、货物和服务

C、初次收入

D、二次收入

答案：A

52、关于国际收支的说法不准确的是（）

A、国际收支盈余反映了国内储蓄大于投资的事实

B、经常账户出现盈余时，一国的外汇储备一定会增加

C、一国货币升值通常会引起国际收支赤字

D、国际收支盈余不一定引起一国通货膨胀

答案：B

53、关于开放经济中的货币供给与货币政策说法不准确的是（）

A、资本完全流动和浮动汇率背景下，货币供给的增加会降低利率和本币贬值

B、开放经济下，货币需求会受到汇率水平和汇率波动的影响

C、资本完全流动和固定汇率下，货币政策仍然可以改变国内利率对经济产生影响

D、在资本不完全流动时，可以采取冲销政策使得货币和汇率保持基本稳定

答案：C

54、关于通货膨胀的说法不准确的是（）。

A、通货膨胀是一种货币现象

B、当成本普遍提高时，会引起通货膨胀

C、当一国出口需求非常旺盛时，会出现通货膨胀

D、价格一次性的大幅度上升属于通货膨胀现象

答案：D

55、作为一个理性人来说，他关注的货币需求量是（）。

A、实际货币量

B、名义货币量

C、实际收入

D、名义收入

答案：A

56、根据流动性偏好理论，投机性交易动机下，导致货币需求下降的原因是（）。

A、货币的收益率上升

B、债券的收益率上升

C、资本的收益率上升

D、外汇的收益率上升

答案：B

57、存款准备金率是15%，现金存款比是5%，那么存款扩张倍数和货币乘数分别是（）

A、5和5

B、5和5.25

C、5.25和5

D、5.25和5.25

答案：B

58、一国商业银行的准备金存款是100，商业银行的库存现金是5，商业银行的同业拆借是总额300，流通中现金是50，该国的基础货币是（）。

A、155

B、150

C、55

D、455

答案：A

59、无论何时何地，通货膨胀都是货币现象，这句话是谁说的（）。

A、凯恩斯

B、弗里德曼

C、亚当.斯密

D、马克思

答案：B

60、衡量物价水平变化的最重要的指标是（）。

A、CPI

B、PPI

C、GDP平减指数

D、固定资产投资价格指数

答案：A

61、货币均衡的两个主要标志是（）

A、物价稳定

B、金融市场利率的稳定

C、进出口稳定

D、财政收入稳定

E、人口结构合理

答案：AB

62、下列关于货币均衡描述正确的是（）

A、货币均衡具有相对性

B、货币均衡是动态性的

C、货币均衡的实现主要依靠利率机制

D、是社会总供求均衡的反映

E、是货币供给量与需求量完全相等

答案：ABCD

63、国际收支失衡的主要调节手段一般可包括（）

A、财政、收入政策

B、调整汇率或利率等要素价格

C、完善投融资体制

D、加强国际合作

E、管制进口商品的价格

答案：ABCD

64、下列各项中记为国际收支平衡表借方的是（）

A、本国进口的商品

B、非居民向居民提供的服务

C、向非居民支付的收入

D、官方储备资产的增加

E、非居民向居民偿还的债务

答案：ABCD

65、通货膨胀的社会经济效应有（）

A、强制储蓄效应

B、收入分配效应

C、资产结构调整效应

D、危机效应

E、经济衰退效应

答案：ABCD

66、从市场角度看，总供求平衡一般主要包括（）

A、商品市场均衡

B、货币市场均衡

C、外汇市场平衡

D、房地产市场均衡

E、资本市场均衡

答案：AB

67、货币均衡的特征有（）

A、货币均衡是一个动态的过程

B、货币均衡在一定程度上反映了经济总体均衡状况

C、货币均衡是货币供求大体一致

D、货币均衡是货币需求和货币供给在数量上的完全一致

E、货币均衡是货币供求在静态上保持一致

答案：ABC

68、若一国出现长期的、持续的国际收支顺差，一般将可能导致（）

A、本币升值压力

B、国际储备增加

C、货币被动投放

D、与贸易伙伴的冲突和摩擦增加

E、本币贬值压力

答案：ABCD

69、为应对需求拉动型通货膨胀，可选取的治理措施一般可包括：

A、提高利率

B、提高法定存款准备金率

C、增税

D、降低利率

E、增加政府支出

答案：ABC

70、为应对显著的国际收支失衡，可选取的调节方式的有（）

A、出台相应的财政、收入政策

B、调整汇率或利率等要素价格，完善国际收支自动调节的价格机制

C、完善投融资体制，加大劳工保护、能源保护、环境保护等执法力度

D、实行更加有效的外汇管理政策，更好满足市场主体对外金融投资的需求，加强外债借用和结汇的管理

E、加强国际间合作，进行国际借款调节

答案：ABCDE

71、用来度量通货膨胀的价格指数通常一般可包括（）。

A、消费价格指数(CPI)

B、批发物价指数(WPI)

C、GDP平减指数

D、工业生产者出厂价格指数(PPI)

E、采购经理人指数(PMI)

答案：ABCD

72、通货紧缩的社会经济效应有（）

A、经济衰退效应

B、投资和消费需求不足

C、破坏信用效应

D、财富缩水效应

E、失业减少

答案：ABCD

73、社会总供求均衡可以理解为是（）

A、存在货币均衡

B、总体均衡

C、动态均衡

D、绝对均衡

E、静态均衡

答案：ABC

74、国际收支平衡表的项目构成包括（）

A、经常项目

B、资本项目

C、储备资产

D、净误差与遗漏

E、（非储备性质的）金融项目

答案：ABCDE

75、一国出现长期的、持续的国际收支逆差，将导致（）

A、外汇供给短缺

B、本币贬值压力

C、短期跨境资金大量外流

D、国际储备减少

E、本币升值压力

答案：ABCD

76、国际收支失衡的原因主要有（）

A、经济发展状况

B、经济结构

C、货币性因素

D、外汇投机和国际资本流动

E、国际经济环境

答案：ABCDE

77、通货膨胀将会对人们的财富进行再分配，其中财富受损失者一般为（）

A、固定收入者

B、储蓄者

C、债权人

D、投资人

E、债务人

答案：ABC

78、短期菲利普斯曲线的含义是（）

A、失业率上升，通货膨胀率下降

B、失业率下降，通货膨胀率上升

C、失业率上升，通货膨胀率上升

D、失业率下降，通货膨胀率下降

E、失业率不变，通货膨胀率不变

答案：AB

79、当通货膨胀严重时，一般应当采取（）

A、紧缩性的货币政策

B、紧缩性的财政政策

C、扩张性的货币政策

D、扩张性的财政政策

E、扩张性的货币政策和紧缩性的财政政策

答案：AB

80、影响货币均衡的实现的因素可包括（）

A、利率

B、中央银行的市场干预和有效调控

C、财政收支的基本平衡

D、经济结构的合理性

E、国际收支的基本平衡

答案：ABCDE

81、按通货膨胀的表现形式划分，可以将通货膨胀分为（）

A、公开型通货膨胀

B、隐蔽型通货膨胀

C、需求拉动型通货膨胀

D、成本推进型通货膨胀

E、结构型通货膨胀

答案：AB

82、下列各项中记为国际收支平衡表贷方的是（）

A、出口的商品

B、居民向非居民提供的服务

C、官方储备的减少

D、向非居民支付的收入

E、进口的商品

答案：ABCD

83、对于货币均衡与总供求均衡的主导性关系通常是（）

A、社会总供给决定货币需求

B、货币供给决定社会总需求

C、货币需求决定货币总供给

D、社会总需求决定货币供给

E、货币供给决定总供给

答案：ABC

84、货币均衡实现的两个基本标志是（）

A、商品市场上物价的稳定

B、货币市场上利率的稳定

C、资本市场上金融资产价格的稳定

D、房地产市场指数的稳定

E、政府无赤字

答案：AB

85、通常判断一国国际收支是否平衡,主要看其自主性交易是否平衡。自主性交易包括下列项目（）

A、经常项目

B、（非储备性质的）金融账户

C、追逐利润的短期跨境资金流动

D、错误与遗漏

E、官方储备

答案：ABC

86、在固定汇率制度下，下列关于国际收支失衡的说法正确的是（）

A、央行应采取干预措施，以维护汇率稳定

B、国际收支顺差时，将引起本币升值压力，央行会在外汇市场买进外汇

C、国际收支逆差时，将引起本币贬值压力，央行会在外汇市场卖出外汇

D、国际收支顺差时，将引起本币贬值压力，央行会在外汇市场买进外汇

E、国际收支逆差时，将引起本币升值压力，央行会在外汇市场卖出外汇

答案：ABC

87、工资推动型通胀的成因有（）。

A、工资价格螺旋

B、强大的工会组织

C、不完全竞争的劳动力市场

D、扩张性的收入政策

E、劳动力无限供给

答案：ABCD

88、对供求混合型通胀的治理，一般可采取以下措施（）

A、紧缩的收入政策

B、紧缩的财政政策

C、增加有效供给

D、紧缩的货币政策

E、扩张的货币政策

答案：ABCD

89、通胀可带来的社会经济效应有（）

A、强制储蓄效应

B、产出效应

C、收入再分配效应

D、财富分配效应

E、季节效应

答案：ABCD

90、对于通货紧缩的治理，通常可采取的措施有（）

A、积极的货币政策

B、增加政府投资

C、增加出口

D、减税

E、加税

答案：ABCD

91、以下属于通货膨胀产出效应过程中的经济表现有（）。

A、宽松的货币政策使得货币供应量上升

B、（实际）利率在这个阶段逐渐下降

C、企业的再生产意愿上升

D、一国的总产出提高

E、企业的再生产意愿下降

答案：ABCD

92、进入21世纪以来，在全球化和经济转型背景下，中国通货膨胀形成机理更加复杂，涉及到的因素有（）。

A、需求因素

B、供给因素

C、国内因素

D、国际因素

E、货币供给因素

答案：ABCDE

93、为了减少经常账户逆差或者改善经常账户，采取的措施可包括（）

A、减少消费或投资支出

B、本币汇率贬值

C、减少政府支出

D、本币汇率升值

答案：ABC

94、属于结构失调型通货膨胀的结构性因素可包括有（）

A、劳动生产率增长速度的差异

B、资源配置失衡

C、需求转移

D、货币供应量变化

E、消费需求上升

答案：ABC

95、为治理通货紧缩，可选取的恰当措施一般可包括（）

A、增加政府投资

B、降低名义利率水平

C、降低法定存款准备金率

D、提高名义利率水平

E、提高法定存款准备金率

答案：ABC

96、在通货膨胀度量指标中，居民消费价格指数(CPI)的优点是（）。

A、容易获取，公布即时

B、直接与公众的日常生活相联系，可较好地反映通货膨胀的程度

C、能全面的反映总体价格水平变化趋势

D、能较为灵敏的反映企业生产成本的变动趋势

E、可比较真实的反映房价的变动趋势

答案：AB

97、一些学者认为，在我国出现通货紧缩时应具有“两个下降”“一个伴随”特征。属于通货紧缩中“两个下降”、“一个伴随”特征包括（）

A、物价持续下降

B、信贷和货币供应量下降

C、经济衰退或增长率下降

D、汇率贬值

E、房价下跌

答案：ABC

98、通货膨胀环境下，对人们的资产配置通常可有以下影响（）。

A、减持货币类资产

B、购买住房的意愿上升

C、购买外汇的意愿上升

D、购买住房的意愿下降

E、购买外汇的意愿下降

答案：ABC

99、当一国出现国际收支赤字时，为了恢复国际收支平衡，可以采取的政策包括（）

A、让本币贬值

B、让本币升值

C、采取扩张性的财政政策

D、采取紧缩性的财政政策

E、采取宽松的货币政策

F、采取紧缩的货币政策

答案：ADF

100、在浮动汇率制度的开放经济中，宽松的货币政策作用会被哪些渠道加强（）

A、宽松的货币政策带来的物价上升，引起本币贬值，从而带来出口增加

B、宽松的货币政策带来的利率下降，引起本币贬值，从而带来出口增加

C、宽松的货币政策带来的资产价格上升，引起资本流入

D、宽松的货币政策带来的收入上升，引起进口增加

E、宽松的货币政策带来的收入上升，引起政府税收增加

答案：AB

101、通常衡量货币供求是否均衡的主要标志之一是物价水平的基本稳定。

答案：正确

102、国际收支的计账规则要求对每笔交易记录两次，当某些经济价值的物品被提供，但无对应的经济值回报项目时，则对应的账目被记录为转移。

答案：正确

103、GNI与GDP两者之差等于居民对非居民应收的初次收入与居民对非居民应付的初次收入两者之差。

答案：正确

104、衡量一国的国际收支是否平衡，关键是看自主性交易是否平衡。

答案：正确

105、汇率制度越是富有弹性的经济体，对国际储备的需求就越高。

答案：错误

106、可用居民消费价格指数来度量通货膨胀程度。

答案：正确

107、当经济发生通货紧缩时，货币的购买力上升。

答案：正确

108、充分就业意味着失业率为零。

答案：错误

109、在计划经济体制下曾经存在凭票证供应的经济现象，它反映了存在着隐蔽性的通货膨胀。

答案：正确

110、如果通货膨胀率上升，名义利率仍然不变时，那么实际利率就下降。

答案：正确

111、治理工资推动型通货膨胀，可以采取紧缩性的收入政策。

答案：正确

112、货币均衡就是货币供给与货币需求绝对相等。

答案：错误

113、在完全开放条件下，整个经济的储蓄与投资差额等于经常账户差额。

答案：正确

114、国际收支平衡表记录居民与非居民之间在一定时期内的经济交易，以存量为主。

答案：错误

115、在开放经济条件下，当一国的投资不足，国内储蓄大于投资时，国际收支经常账户是顺差，资金由国外流入国内。

答案：错误

116、一国的储备资产（除货币黄金外）反映了对非居民的债权。

答案：正确

117、居民消费价格指数、批发物价指数和国民生产总值平减指数的变化方向和变化幅度总是一致的。

答案：错误

118、在存在隐蔽性的通货膨胀情况下，如果取消价格管制，物价就会快速上升。

答案：正确

119、由扩张性的货币政策所引起的通货膨胀被称之为成本推动型的通货膨胀。

答案：错误

120、货币学派认为通货膨胀的主要原因是货币供应量过多。

答案：正确

121、在固定汇率制度下，一国国际收支出现持续的、显著的顺差，将构成增加货币供给的压力，带来通胀压力。

答案：正确

122、一国国际收支出现持续的、显著的顺差，将会导致本币有升值压力。

答案：正确

123、通货膨胀的预期会加剧实际发生的通货膨胀程度。

答案：正确

124、如果通货膨胀超过预期的水平，在有货币工资合约的条件下，实际工资就会上升。

答案：错误

125、价格指数是加权平均数，可用相对于基期价格的变动幅度来表示。

答案：正确

126、通货膨胀的强制储蓄效应会引起家庭实际消费的下降。

答案：正确

127、通货膨胀发生时，工薪收入者、退休金收入者、债权人的利益往往受损。

答案：正确

128、通货膨胀对经济总会有刺激作用。

答案：错误

129、需求拉动型通货膨胀是从商品和服务的买方的过度需求角度，来解释通货膨胀。

答案：正确

130、菲利普斯提出的菲利普斯曲线认为，在失业与通货膨胀之间存在一种替代关系。

答案：正确

131、一国出现恶性通货膨胀，将导致持有本币的信心下降或丧失，经济出现实物化和外币化，经济自主性和发展活力降低。

答案：正确

132、货币政策和财政政策对治理成本推动通货膨胀作用不大。

答案：正确

133、国际收支平衡表主要是按照收付实现制进行记录的。

答案：错误

134、在国际收支平衡表中，货物的出口计入贷方项目，进口计入借方项目。

答案：正确

135、国际收支的失衡是绝对的，平衡是相对的。

答案：正确

136、当一国的国际收支出现逆差时，总是会很快导致在外汇市场上本币贬值。

答案：错误

137、在就业形势较好时期，经济增长率一般也较高。

答案：正确

138、也有人认为有必要保持温和的通货膨胀，这是因为物价过于平稳甚至下降，容易导致经济一不小心就滑入了通货紧缩的泥潭。

答案：正确

139、批发物价指数（WPI）或者工业生产者出厂价格指数（PPI）是反映大宗生产资料和消费资料批发价格变动程度和趋势的指标。

答案：正确

140、公众根据各种信息，会对未来通货膨胀变动方向和幅度进行事前主观估计，形成通货膨胀预期，并从需求和供给两方面推动通货膨胀水平。

答案：正确

141、从总体上看，出现国际收支持续的、显著的顺差或逆差都会产生一些不利影响。

答案：正确

142、通常所说的资本账户开放其实指的是（非储备性质的）金融账户开放。

答案：正确

143、引起国际收支赤字的原因包括：低估本币、人口老龄化、货币超发等。

答案：错误

144、汇率制度的选择不影响货币政策的效果。

答案：错误

145、在资本自由流动的开放经济下，实施固定汇率，中央银行无法控制货币供给；实施浮动汇率，中央银行能够有效控制货币供给。

答案：正确

146、附加预期的菲利普斯曲线与传统的菲利普斯曲线比较，最大的区别是，认为当前的通胀不仅与失业负相关，还与预期通胀率正相关。

答案：正确

147、货币超中性是指，货币一次性增加不会引起实际变量的变化。

答案：错误

148、现金余额数量论认为实际利率高低会影响人们收入或财富以多大比例（k）以货币形式持有，但是，在均衡下，实际利率不受货币影响，因此比例k是一个常数。

答案：正确

149、我国长期以来M2增长率都高于实际经济增长率，其中M2多增长的部分几乎都转变成了物价的上升。

答案：错误

150、如果央行实施100%的存款准备金制度，那么货币供给将变成0。

答案：错误

151、如果准备金率上升一个百分点，现金存款比例下降一个百分点，那么货币乘数大小不变。

答案：错误

152、如果准备金率上升一个百分点，现金存款比例下降一个百分点，那么存款乘数大小不变。

答案：正确

153、央行提高存款准备金率，导致准备金存款上升，从而基础货币会减少。

答案：错误

154、央行购买外汇、购买国债和发行央行票据对于基础货币的影响方向是一致的。

答案：错误

第十四周货币政策

单元测试

1、以下货币政策目标中没有冲突的是（）

A、充分就业与经济增长

B、经济增长与币值稳定

C、币值稳定与国际收支平衡

D、经济增长与国际收支平衡

答案：A

2、法定存款准备金政策对应下列哪一项中央银行资产负债表业务（）

A、存款业务

B、货币发行业务

C、证券业务

D、贴现及放款业务

答案：A

3、货币政策金融价格传导机制认为（）

A、利率是最关键的传导环节

B、投资是最关键的传导环节

C、物价是最关键的传导环节

D、消费是最关键的传导环节

答案：A

4、美联储的隐性名义锚指的是（）

A、联邦基金利率

B、货币政策目标制

C、通货膨胀目标制

D、经济增速目标制

答案：A

5、2017年3月17日，北京推出“史上最严”的楼市新政，其中要求二套普通住宅首付不低于50%，二套非普通住宅首付不低于80%，并暂停发放贷款期限25年以上的个人住房贷款。这个政策属于（）

A、选择性货币政策

B、一般性货币政策

C、直接信用控制

D、间接信用控制

答案：A

6、凯恩斯学派认为货币政策传导机制中的最关键的传导环节是（）

A、利率

B、货币量

C、银行信贷

D、股票价格

答案：A

7、下面属于紧缩性货币政策的是（）

A、中央银行提高贴现条件

B、增加货币供应量

C、中央银行在公开市场上进行逆回购操作

D、降低再贴现率

E、降低存款基准利率

答案：A

8、货币政策中介指标选择需要遵守的原则是（）

A、可测性、可控性、相关性、抗扰性

B、可测性、直接性、相关性、抗扰性

C、可测性、可控性、灵敏性、抗扰性

D、可测性、可控性、相关性、稳定性

答案：A

9、以下货币政策工具中，被认为是最猛烈的工具是（）

A、法定存款准备金政策

B、再贴现政策

C、公开市场业务

D、间接信用指导

答案：A

10、中央银行可以通过以下哪种政策充当最后贷款人的职能（）

A、再贴现政策

B、法定存款准备金政策

C、证券市场信用控制

D、直接信用控制

E、道义劝告

答案：A

11、2013年以来中国人民银行最常用的货币政策工具是（）

A、公开市场业务

B、法定存款准备金政策

C、再贴现政策

D、直接信用控制

E、间接信用指导

答案：A

12、以下货币政策工具中，专门用于调节国际收支失衡的是（）

A、预缴进口保证金

B、不动产信用控制

C、消费信用控制

D、证券市场信用控制

E、规定利率限额

答案：A

13、下列货币政策时滞中，中央银行很难直接控制的是（）

A、外部时滞

B、内部时滞

C、认识时滞

D、行动时滞

答案：A

14、关于最后贷款人职能的说法正确的是（）

A、最后贷款人职能可能带来商业银行的道德风险问题

B、最后贷款人职能主要解决的是政府面临的信用风险

C、中央银行的最后贷款人职能是“发行的银行”职能的体现

D、中央银行只能通过公开市场业务来履行最后贷款人职能

E、只有中央银行才能发挥“最后贷款人”的作用

答案：A

15、下列有关宏观经济政策与市场利率说法正确的是（）

A、中央银行买入政府债券，市场利率下降

B、提高再贴现率，市场利率下降

C、提高法定存款准备金率，市场利率下降(

D、中央银行提高金融机构的流动性比率要求，市场利率下降

E、中央银行做正回购操作，市场利率下降

答案：A

16、下面关于我国货币政策与财政政策作用的正确说法是（）

A、货币政策侧重于总量平衡，财政政策侧重于结构协调

B、财政政策侧重于总量平衡，货币政策侧重于结构协调

C、货币政策与财政政策都是侧重于总量平衡

D、货币政策与财政政策都是侧重于结构协调

E、货币政策与财政政策相互独立，互不影响

答案：A

17、一般认为，在最近这次金融危机中，美国一共实施了几轮量化宽松政策（）

A、4轮

B、2轮

C、3轮

D、5轮

E、6轮

答案：A

18、下面关于再贴现政策，说法正确的是（）

A、放宽再贴现资格属于扩张型货币政策

B、再贴现政策是央行扮演“最后贷款人”角色的唯一途径

C、再贴现政策的主动权完全掌握在央行手中

D、再贴现利率主要是长期利率

E、央行频繁使用再贴现政策会降低金融机构的道德风险

答案：A

19、下面关于法定存款准备金政策，说法正确的是（）

A、提高法定存款准备金率属于紧缩性货币政策

B、提高法定存款准备金率属于价格型货币政策

C、法定存款准备金政策作用力大，因此央行经常使用

D、所有金融机构的法定存款准备金率的要求都相同

E、提高法定存款准备金率有助于增加商业银行的盈利能力

答案：A

20、下列货币政策操作不影响中央银行资产负债表规模的是（）

A、提高法定存款准备金率

B、做正回购操作

C、买入外汇

D、买入国债

E、做逆回购操作

F、办理再贴现业务

答案：A

21、当面对股价暴涨出现泡沫风险时，央行可以采取的货币政策是（）

A、降低最高贷款额度

B、降低贷款利率

C、降低法定准备金率

D、降低证券保证金比率

E、降低再贴现率

答案：A

22、2018年3月22日，美联储宣布加息25个基点，这是美国2018年首次加息，预计2018年美联储还将加息两次。这意味着（）

A、美元有升值压力

B、美国采取扩张性的货币政策

C、这有利于美国股市上涨

D、这有助于提高黄金价格

E、这有利于降低美国失业率

答案：A

23、中央银行资产负债表中的准备金存款业务，对应下列哪一个货币政策工具（）

A、法定存款准备金政策

B、公开市场业务

C、再贴现

D、再贷款

答案：A

24、中央银行资产负债表中的债券发行业务，对应下列哪一个货币政策工具（）

A、公开市场业务

B、法定存款准备金政策

C、再贴现

D、再贷款

答案：A

25、关于货币政策传导机制说法不准确的是（）

A、传统的利率传导机制认为，货币政策是通过利率影响投资，从而发挥作用

B、托宾Q传导机制认为，货币政策会改变资产价格，从而通过财富效应引起消费变化而起作用

C、汇率传导机制认为，货币政策会改变汇率水平，引起贸易变化，从而影响产出

D、货币传导论认为，货币政策通过实际余额效应起作用

答案：B

26、事前中央银行承诺的最优货币措施，到它实施时发现不再是最优的，从而改变政策措施来实现政策目标属于（）

A、时间不一致

B、动态无效率

C、相机抉择的货币政策

D、基于规则的货币政策

答案：A

27、货币扩张通过提高资产价格增加企业投资属于（）

A、利率传导机制

B、托宾Q传导机制

C、财富效应传导机制

D、汇率传导机制

答案：B

28、哪种说法是信贷传导理论的观点？（）

A、货币扩张引起利率下降和汇率贬值，增加出口，提高产出

B、货币扩张提高资产价格，降低企业的道德风险，融资能力上升，投资增加，增加产出

C、货币扩张提高资产价格，Q上升，企业有更多的投资动机，提高产出

D、货币扩张提高资产价格，财富增加，消费上升，提高产出

答案：B

29、货币政策的时滞效应需要货币政策具有（）

A、前瞻性

B、滞后性

C、连续性

D、突然性

答案：A

30、基于规则的货币政策相比于相机抉择的货币政策的关键优势是能（），提高货币政策效果。

A、预期管理

B、约束货币滥发

C、逆风行事

D、控制通胀

答案：A

31、不属于相机抉择货币政策的特点的是（）

A、逆周期的宏观经济政策

B、灵活性强的宏观经济政策

C、静态视角管理宏观经济

D、有效管理预期的宏观经济政策

答案：D

32、泰勒规则中的政策利率通常是（）

A、货币市场利率

B、存款利率

C、贷款利率

D、国债收益率

答案：A

33、麦卡龙规则的政策工具和目标变量分别是（）

A、利率和名义GDP增速

B、基础货币增速和名义GDP增速

C、利率与实际GDP增速

D、基础货币增速与实际GDP增速

答案：B

34、通货膨胀目标制的目标通胀率通常是（）

A、短期内的通胀率

B、中长期的通胀率

C、平均的通胀率

D、过去的通胀率

答案：B

35、当代各国的货币政策目标可以概括为（）

A、币值稳定

B、充分就业

C、经济增长

D、国际收支平衡

E、金融稳定

F、国际收支顺差

G、保证本币升值

H、获得外汇储备的收益

答案：ABCDE

36、市场利率作为中介指标的优点主要有（）

A、可测性

B、相关性

C、可控性

D、抗扰性

答案：AB

37、中央银行一般性货币政策工具包括（）

A、法定存款准备金政策

B、再贴现政策

C、公开市场业务

D、直接信用控制

E、间接信用控制

答案：ABC

38、以下属于间接信用控制的货币政策工具是（）

A、道义劝告

B、窗口指导

C、利率限额

D、不动产信用控制

E、证券市场信用控制

答案：AB

39、一般认为，货币政策传导的基本环节包括（）

A、从中央银行到商业银行等金融机构和金融市场

B、从商业银行等金融机构和金融市场到企业、居民等经济主体

C、从企业、居民等经济主体到社会各经济变量

D、从中央银行直接到企业、居民等经济主体

E、从国内市场到国外市场

答案：ABC

40、下列中央银行的政策操作可以减少货币供应量的有（）

A、在公开市场上出售国债

B、提高法定准备金率

C、在公开市场上进行正回购操作

D、在公开市场上进行逆回购操作

E、放宽再贴现资格

答案：ABC

41、金融市场欠发达的国家选择贷款量作为中介指标的优点主要有（）

A、可测性

B、相关性

C、可控性

D、稳定性

E、灵敏性

答案：ABC

42、公开市场业务具有以下优点（）

A、主动性强

B、灵活性高

C、告示效应强

D、影响范围广

E、作用力猛

F、强制性好

答案：ABCD

43、法定存款准备金政策具有以下优点（）

A、主动性强

B、作用力猛

C、告示效应强

D、影响范围广

E、灵活性高

答案：ABCD

44、货币政策操作指标主要有（）

A、准备金

B、基础货币

C、央票利率

D、贷款量

E、市场利率

答案：ABC

45、货币政策中介指标主要有（）

A、市场利率

B、货币供应量

C、贷款量

D、汇率

E、法定存款准备金率

F、央票利率

答案：ABCD

46、以下关于再贴现政策理解错误的是（）

A、中央银行具有完全的主动权，可以很好地影响商业银行行为

B、调节作用强，直接影响货币供应量

C、影响商业银行从中央银行借入资金的成本

D、中央银行通过再贴现充当最后贷款人，可能增大金融机构的道德风险

E、再贴现率的频繁调整可能会引起市场利率的大幅波动，加大利率风险

答案：AB

47、以下货币政策目标中表现为矛盾性的有（）

A、经济增长与币值稳定

B、币值稳定与充分就业

C、币值稳定与国际收支平衡

D、经济增长与国际收支平衡

E、经济增长与充分就业

答案：ABCD

48、在中央银行资产负债表的资产端，央行进行常规货币政策操作的标的有（）。

A、国外资产

B、对政府债券

C、对存款机构的债权

D、对非货币金融机构的债权

E、对非金融企业的债权

答案：ABC

49、以下属于直接信用控制的货币政策工具是（）

A、利率限额

B、信用配额

C、规定金融机构流动性比率

D、直接干预

E、证券市场信用控制

F、消费信用控制

G、不动产信用控制

答案：ABCD

50、以下对再贴现率理解正确的是（）

A、短期利率

B、官定利率

C、长期利率

D、市场利率

E、公定利率

答案：AB

51、关于货币政策操作指标，下面说法正确的包括（）

A、操作指标应当具备直接性、灵敏性的特点

B、操作指标应当具备可测性、可控性、相关性和抗扰性的特点

C、相比操作指标，央行能够更好地控制中介指标

D、如果货币供给是内生变量，那么基础货币是很好的操作指标

答案：AB

52、数量型货币政策工具主要通过影响货币供应量进而影响宏观经济变量。下列政策工具属于数量型货币政策工具的包括（）

A、降低法定存款准备金率

B、做200亿元的正回购操作

C、增发央票

D、做200亿元的逆回购操作

E、降低存贷款基准利率

答案：ABCD

53、价格型货币政策工具主要通过影响资产价格进而影响宏观经济变量。下列政策工具属于价格型货币政策工具的包括（）

A、提高央票利率

B、降低存贷款基准利率

C、盯住美元汇率

D、提高法定存款准备金率

E、做200亿元的正回购操作

答案：ABC

54、当经济面临下行压力时，为了刺激经济，央行可以采取的货币政策包括（）

A、降低贴现率

B、降低法定存款准备金率

C、降低存贷款基准利率

D、减少货币供应量

E、正回购业务

答案：ABC

55、以下属于央行公开市场业务的手段的是（）。

A、买卖外汇

B、发行央票

C、国债买断（卖断）操作

D、调整存款准备金率

E、向商业银行发放贷款

答案：ABC

56、面对过高的通货膨胀，央行可以采取的货币政策包括（）

A、提高贴现率

B、提高法定存款准备金率

C、提高存贷款基准利率

D、提高央票发行利率

E、提高存款准备金的利率

F、增加逆回购操作

G、降低金融机构流动性比率要求

答案：ABCDE

57、面对通货紧缩，央行可以采取的货币政策包括（）

A、降低贴现率

B、降低法定存款准备金率

C、降低存贷款基准利率

D、增发央票

E、提高金融机构流动性比率要求

答案：ABC

58、面对房价增长过快，央行可以采取的货币政策包括（）

A、提高房贷首付比

B、降低不动产贷款的最高额度

C、大量兴建共有产权房、保障房

D、增加土地供给

E、放宽购房条件的限制

F、降低公积金贷款利率

答案：ABCD

59、下面属于消费信用控制的政策是（）

A、放宽信用卡申请资格

B、降低汽车贷款的利率

C、放宽“蚂蚁花呗”、“京东白条”的使用范围

D、降低进口保证金的规定

E、提高住房抵押贷款的首付比

答案：ABC

60、下列有关宏观经济政策与物价说法错误的是()

A、提高再贴现率，有利于物价上升

B、放宽再贴现资格，有利于物价下降

C、货币供应量上升，有利于物价上升

D、提高消费信贷首付比率，有利于物价下降

E、提高法定存款准备金率，有利于物价下降

答案：AB

61、下列货币政策工具体现了中央银行“银行的银行”的职能的有（）

A、法定存款准备金政策

B、再贷款政策

C、公开市场业务

D、利率限额

E、证券市场信用控制

答案：AB

62、以下货币政策目标中存在冲突的是（）

A、经济增长与币值稳定

B、币值稳定与国际收支平衡

C、经济增长与国际收支平衡

D、充分就业与经济增长

答案：ABC

63、下列货币政策操作会扩大中央银行资产负债表规模的是（）

A、买入外汇

B、买入国债

C、扩大再贷款规模

D、提高法定存款准备金率

E、卖出外汇

F、卖出国债

答案：ABC

64、下列货币政策操作将减小货币乘数的是（）

A、提高法定存款准备金率

B、提高存款准备金的利率

C、降低法定存款准备金率

D、降低存款准备金的利率

E、降低再贴现率

答案：AB

65、下列货币政策操作将增大货币乘数的是（）

A、降低法定存款准备金率

B、降低存款准备金的利率

C、提高法定存款准备金率

D、提高存款准备金的利率

E、降低再贴现率

答案：AB

66、下面属于扩张性货币政策的是（）

A、增加货币供应量

B、中央银行在公开市场上进行逆回购操作

C、降低再贴现率

D、降低存款基准利率

E、中央银行发行债券

答案：ABCD

67、属于一般性货币政策的包括（）

A、法定存款准备金政策

B、消费信用控制

C、不动产信用控制

D、再贴现政策

E、公开市场操作

F、直接信用控制

答案：ADE

68、货币扩张引起资产价格上升会通过哪些效应提高总需求？

A、利率传导机制

B、托宾Q传导机制

C、财富效应传导机制

D、汇率传导机制

E、资产负债表渠道

答案：BCE

69、中央银行在执行常规货币政策时，通常而言只能购买或出售高流动性资产。

答案：正确

70、货币政策的外部时滞是指从客观情况需要中央银行采取行动到中央银行实际采取行动所经过的时间。

答案：错误

71、货币政策的内部时滞是指从中央银行采取行动到对政策目标产生影响所经过的时间，也就是货币对经济起作用的时间。

答案：错误

72、由于扩张性货币政策有助于促进经济增长，而紧缩性财政政策会抵消这个作用，因此在具体实施中，政府应当采取货币、财政“双紧”或“双松”的政策，而不应该采用“一松一紧”的政策。

答案：错误

73、菲利普斯曲线反映了物价稳定与充分就业之间的矛盾性。

答案：正确

74、货币政策“三大法宝”的运用将直接影响基础货币的规模。

答案：错误

75、因为法定存款准备金政策具有作用力大、见效快的特点，因而各国中央银行经常运用它来调控宏观经济。

答案：错误

76、货币政策的认识时滞是指从客观情况需要中央银行采取行动到中央银行实际采取行动所经过的时间。

答案：错误

77、货币供给的外生性越强，货币供应量越适合作为货币政策的中介指标。

答案：正确

78、中央银行只能通过再贴现政策来发挥最后贷款人的作用。

答案：错误

79、中央银行降低商业银行的流动性比率要求，使得商业银行可以增加长期放款，从而可以获得更高收益，增加商业银行的安全性。

答案：错误

80、由于货币政策和财政政策各有局限性，所以需要两种政策相互配合，才能更好地实现宏观经济调控的目标。

答案：正确

81、中央银行的货币政策工具组合可以实现多重政策目标。

答案：错误

82、中央银行频繁调节法定存款准备金率，会增加商业银行流动性管理的难度，不利于商业银行的日常经营。

答案：正确

83、中央银行拥有多种政策工具，因此总是可以轻松实现经济增长和物价稳定的双重目标。

答案：错误

84、中央银行资产负债表中的证券业务，对应的货币政策工具是公开市场业务。

答案：正确

85、随着金融创新的发展，货币供应量的可测性、可控性、抗干扰性都在减弱。

答案：正确

86、1995年3月《中国人民银行法》颁布后，我国货币政策逐步从以直接控制为主向间接调控为主转化。

答案：正确

87、由于各国具体国情的差异，学者们在不同国家直接观察到的货币政策传导过程存在明显差异，从而形成了不同的传导机制理论。

答案：错误

88、货币学派认为货币政策主要通过货币量的变化进行传导，货币供应量的增加，使得人们将更多的货币用于支出，最终引起总供求的变化。

答案：正确

89、外部时滞是指从中央银行采取行动到对政策目标产生影响所经过的时间，也就是货币对经济起作用的时间。

答案：正确

90、中央银行提高效率，就可以极大地缩短货币政策时滞，从而提高货币政策有效性。

答案：错误

91、2015年10月24日，中国人民银行正式放开了存款利率上限，这意味着央行不再干预利率。

答案：错误

92、由于商业银行是以盈利为目标的，而道义劝告、窗口指导等工具又不具有法律效力，因而这类政策的效果往往很差。

答案：错误

93、当中央银行的独立性达到足够高的程度，央行的货币政策效果将不受财政政策的影响。

答案：错误

94、目前，英国、加拿大、澳大利亚、新西兰等国家的法定准备金率是0，这表明这些国家的货币供应量无限多。

答案：错误

95、相比准中央银行制，复合中央银行制下的央行可以更好地控制货币供应量和利率水平。

答案：正确

96、当前中国人民银行主要通过公开市场业务来维持人民币汇率的稳定。

答案：正确

97、信贷传导论认为货币政策主要通过银行信贷渠道进行传导。

答案：正确

98、余额宝、微信理财通等互联网金融产品的出现和快速发展，将会降低法定准备金政策的有效性。

答案：正确

99、中国利率市场化改革的不断深化，有助于增强货币政策的金融价格传导渠道的作用。

答案：正确

100、余额宝、微信理财通等互联网金融产品的出现和快速发展，将提高再贷款政策的有效性。

答案：错误

101、货币供给的外生性越强，货币供应量越适合作为货币政策的操作指标。

答案：错误

102、货币供给的内生性越强，货币供应量越适合作为货币政策的中介指标。

答案：错误

103、货币政策的最终目标包括稳定物价、充分就业、经济增长、稳定货币量、保持国际收支平衡。

答案：错误

104、货币政策操作指标要求直接性、灵敏性，通常将货币供应量、基础货币、准备金作为操作指标。

答案：错误

105、通胀目标制属于单一目标的货币政策，通常央行关注中长期的通胀率。

答案：正确

106、我国法定存款准备金政策的一个重要特点是，对不同银行采取差异性的准备金率，并且目前这种差异化调整法定存款准备率政策被纳入了宏观审慎监管体系中。

答案：正确

107、常备借贷便利是一种由商业银行主动向中央银行申请贷款的货币政策工具，目的是维护货币市场利率稳定。

答案：正确

108、货币政策传导机制中的资产负债效应认为，在企业存在融资约束时，宽松的货币政策会带来资产价格上升，从而增加了企业抵押品价值，放松了融资约束，增加信贷，从而带来投资上升，产量增加。

答案：正确

109、由于货币政策存在时滞，要使得货币政策产生有效的作用，货币政策需要有前瞻性。

答案：正确

110、泰勒原则是指名义利率的调整要使得实际利率具有逆周期特征。

答案：错误

第十五周金融监管

单元测试

1、以下哪项不属于金融风险的特征（）。

A、难以转移性

B、客观存在性

C、可能性

D、隐蔽性

E、系统性

答案：A

2、“伞式”监管模式是在哪一部法律颁布后形成的（）。

A、1999年《金融服务现代化法案》颁布

B、1927年《麦克法登法》颁布

C、1933年《格拉斯-斯蒂格尔法》通过

D、1934年《证券交易法》出台

答案：A

3、1984年，（）成立，中国人民银行成为现代意义上的中央银行，负责货币政策的制定和金融监管。

A、中国工商银行

B、中国银行

C、中国建设银行

D、中国农业银行

答案：A

4、以下哪项不是金融监管的原则（）。

A、密切关注金融机构内部管理原则

B、综合性与系统性监督原则

C、公平、公正、公开原则

D、稳健运行与风险预防原则

答案：A

5、商业银行法在金融监管法律法规中属于（）。

A、行业内法律

B、行业性法律

C、专业性法律

D、监管当局依据法律制定的一系列管理办法

答案：A

6、以下不属于非系统性风险的金融风险是（）。

A、政治风险

B、信用风险

C、操作风险

D、职业道德风险

答案：A

7、法国的金融监管模式为（）。

A、牵头监管模式

B、“双峰”监管模式

C、“伞式”监管模式

D、多头监管模式

答案：A

8、我国金融业形成分业经营模式的时间为（）。

A、1994年

B、1990年

C、1992年

D、1998年

答案：A

9、宏观审慎监管的最重要目的是（）。

A、维护金融稳定

B、维护储户的利益

C、保证单个金融机构的稳健性

D、保证银行不倒闭

答案：A

10、双线多头模式中的“双线”是指（）。

A、中央和地方

B、内部和外部

C、分业和混业

D、机构和市场

答案：A

11、金融监管变迁的主要动因不包括（）。

A、因国家政治变革以及政治方针变化而颠覆金融监管体制

B、金融危机的爆发和刺激使得金融监管体制不断丰富和健全

C、金融创新对传统金融监管提出挑战，促进金融监管调整

D、经济社会的发展前进以及国际化金融市场的推进完善金融监管的内容

答案：A

12、以下国家不属于“统一监管模式”下的是（）。

A、美国

B、英国

C、日本

D、韩国

答案：A

13、以下哪项不属于美国2013年以前金融监管体制的特征（）。

A、集中监管

B、“伞式”监管

C、分权监管

D、多头监管

答案：A

14、银行业监管的首要环节是（）。

A、市场准入监管

B、日常经营监管

C、市场退出监管

D、系统风险监管

答案：A

15、2014年以前我国规定商业银行的最低资本充足率不得低于（）。

A、8%

B、4%

C、6%

D、10%

答案：A

16、以下不属于保险行业的特殊性的是（）。

A、资金来源的广泛性

B、社会公益性

C、保险精算技术的特殊性

D、偿付能力的重要性

答案：A

17、证券类监管对象不包括（）。

A、证券业协会

B、证券经纪公司

C、上市公司

D、投资者

E、证券交易所

答案：A

18、《中华人民共和国证券法》于（）通过。

A、1998年

B、1995年

C、1996年

D、1997年

答案：A

19、1997年英国的金融监管体制改革中代表英国集中监管体制的机构为（）。

A、金融服务监管局（FSA）

B、英格兰银行

C、证券投资委员会

D、英国财政部

答案：A

20、在商业银行的经营范围上，德国属于（）。

A、全能型银行业务制度

B、专业型银行业务制度

C、分离型银行业务制度

D、分业型银行业务制度

答案：A

21、1988年《巴塞尔协议》规定核心资本充足率以及总资本充足率应不少于（）。

A、4%，8%

B、4%，4%

C、8%，4%

D、8%，8%

答案：A

22、我国目前规定商业银行的资产流动性比例不低于（）。

A、25%

B、35%

C、45%

D、50%

答案：A

23、目前我国证券业监管当局为（）。

A、证监会

B、证券业协会

C、中国人民银行

D、国务院

答案：A

24、防止内幕交易最有效的方法是（）。

A、信息披露

B、加强监管

C、事后追责

D、业务隔离

答案：A

25、金融监管最重要的原因在于（）

A、金融机构倒闭有强烈的负外部性

B、金融机构容易倒闭

C、金融机构以盈利为目的

D、金融政府官员热爱权力

E、金融机构的风险较大

F、任何行业都要严厉监管，金融行业也不例外

答案：A

26、在我国监管体制中发挥独特领导作用的机构是（）。

A、中国人民银行

B、银监会

C、证监会

D、保监会

答案：A

27、我国现行金融监管存在的问题不包括（）。

A、监管权力过度集中于中央银行，没有下放

B、缺乏有效的监管协调机制，监管成本较高

C、监管的方式和手段较为单一，没有充分利用市场约束机制

D、金融机构的内部控制制度和行业自律机制不健全

答案：A

28、对于我国这样处于转轨期的国家来说，处理金融监管与金融创新的方法不包括（）。

A、不允许金融产品和交易的创新

B、不断提升金融创新层次，从单纯的开发产品向体制创新、市场结构创新方向发展

C、完善金融监管协调机制，避免出现监管漏洞、监管混乱或重复监管现象

D、加强金融监管国际合作，实现跨国数据交换和信息共享，打击以逃避金融监管为目的的国际间金融创新活动

答案：A

29、保险监管最主要的目的是（）。

A、保证保险人有足够的偿付能力

B、促进并维护保险业的公平竞争

C、防止保险欺诈，保证保险业的健康发展

D、保证合理盈利

答案：A

30、存款保险制度最早产生于（）。

A、美国

B、日本

C、德国

D、英国

答案：A

31、在资产证券化后可以看到，金融机构资产中（）的证券比例上升。

A、高风险，高收益

B、低风险，低收益

C、高风险，低收益

D、低风险，高收益

答案：A

32、关于金融创新对传统金融监管的挑战的论述，以下不正确的是（）。

A、金融创新降低了金融监管的难度

B、传统金融监管对金融创新带来的风险重视程度不够

C、一般来说，多数金融创新使得金融机构所面临的风险加大

D、金融创新使得货币政策失灵

答案：A

33、以下国家（）不是采用将全国的金融监管权集中于中央，由中央一级的两家或两家以上的机构共同负责，地方没有独立的权力的一线多头模式。

A、加拿大

B、法国

C、日本

D、德国

答案：A

34、从历史的发展来看，金融监管体制的变迁没有经历以下哪个阶段（）

A、分业经营与混业监管

B、混业经营与集中监管

C、分业经营与分业监管

D、金融再度混业经营下的监管体制变革

答案：A

35、能够应对“Q条例”，打破储蓄存款和活期存款界限的金融创新是（）。

A、可转让支付命令账户（NOW）

B、货币市场存款账户（MMDA）

C、自动转账系统（ATS）

D、大额可转让定期存单（CDs）

答案：A

36、金融市场监管的“监管成本与效率原则”的含义不包括（）。

A、金融监管不需要考虑市场竞争性

B、金融监管必须尽可能降低监管成本

C、金融监管必须保持金融市场竞争性，提高金融市场效率

D、金融监管必须是有效的

答案：A

37、（）是指对特定金融机构，由一家监管机构负责综合监管，其他监管机构按企业经营业务的种类开展具体监管。

A、“伞式“监管模式

B、牵头监管模式

C、多头监管模式

D、“双峰“监管模式

答案：A

38、下列监管方式属于狭义金融监管的为（）。

A、中央银行或金融监管当局对金融体系的法定监管

B、金融机构的内部控制

C、同业自律性组织的监管

D、社会中介组织的监管

答案：A

39、系统性金融风险的两个维度为（）。

A、时间和空间

B、宏观和微观

C、内源性和外源性

D、随机性和普遍性

答案：A

40、宏观审慎评估体系（MPA）的体系七大类指标不包括（）。

A、资本和杠杆情况

B、资产负债情况

C、流动性

D、信贷政策执行情况

答案：D

41、根据按功能和机构划分的原则，金融监管模式可分为（）。

A、统一监管模式

B、多头监管模式

C、单一监管模式

D、复合监管模式

答案：AB

42、下列关于金融监管相关说法正确的有（）。

A、金融监管必然会带来扭曲成本

B、金融监管应在降低风险与降低成本取得权衡

C、金融监管带来的成本很重要一部分来源于道德风险

D、2015年2月中国人民银行推出的《存款保险条例》，存款保险公司可以对金融机构进行一定的监管

E、既然金融监管能降低风险，所以应对金融机构监管越严厉越好

答案：ABCD

43、2008年国际金融危机对我国金融监管的启示有（）。

A、增强金融市场及其产品的透明度，完善信息披露制度

B、建立评级机构行为准则，加大对全球资本流动的监测力度

C、加强个人信用体系的建设，有效进行客户区分

D、不断优化银行信贷资产结构，分散信用风险

E、加强对于系统性风险的监管，严格监管风险传染途径

F、不要进行金融创新

G、取消衍生产品和交易

答案：ABCDE

44、广义的金融监管包括（）。

A、中央银行或金融监管当局对金融体系的监管

B、各金融机构的内部控制

C、社会中介组织的监管

D、同业自律性组织的监管

E、工商注册管理

F、税收管理

答案：ABCD

45、金融监管的作用有（）。

A、有利于维护社会公众的利益

B、有利于维护金融在社会在生产过程中的良性运转

C、有利于防范金融风险的传播

D、有利于保持货币制度和金融秩序的稳定

E、有利于中央银行贯彻执行货币政策

F、有利于增加各金融机构的利润

答案：ABCDE

46、实行一线多头监管模式的国家有（）。

A、德国

B、日本

C、法国

D、美国

E、加拿大

答案：ABC

47、“四结合”监管方法包括（）。

A、现场稽核与非现场稽核相结合

B、定期检查与随机抽查相结合

C、全面监管与重点监管相结合

D、外部监管与内部自律相结合

E、集中监管与分散监管相结合

答案：ABCD

48、对商业银行设立和组织机构的监管包括（）。

A、确定商业银行设立的基本条件、最低注册资本

B、确定申请设立时必须提交的文件资料

C、对商业银行的组织形式、分支机构设立的规定

D、商业银行分立或合并的规定

E、对商业银行新产品设计的规定

答案：ABCD

49、下列关于宏观审慎监管说法正确的有（）。

A、以限制系统性风险为主要目的

B、考虑金融机构之间风险传染性

C、考虑金融体系与实体经济的相互作用

D、巴塞尔III中包含有宏观审慎监管的理念

E、考虑不同监管机构之间的协调

F、与货币政策之间关系紧密

G、可以完全取代微观审慎监管

答案：ABCDEF

50、金融监管的一般目标有（）。

A、确保金融稳定安全，防范金融风险

B、保护金融消费者权益

C、增进金融体系的效率

D、规范金融机构的行为，促进公平竞争

答案：ABCD

51、协助监管的社会机构包括（）。

A、会计事务所

B、审计事务所

C、律师事务所

D、评级机构

E、社会治安办公室

F、质量检测所

答案：ABCD

52、金融监管的主要内容包括（）。

A、市场准入监管

B、业务运营监管

C、市场退出监管

D、财务监管

E、价格监管

答案：ABC

53、对银行业的日常经营监管包括（）。

A、资本充足性监管

B、对存款人保护的监管

C、流动性监管

D、贷款风险的控制

E、准备金管理

F、对商业银行客户选择的规定

G、对商业银行岗位设计的规定

答案：ABCDE

54、证券业监督的“公平”原则指（）。

A、参与证券市场活动的一切当事人法律地位平等

B、证券行业必须公平竞争，禁止恶性竞争

C、禁止相关人员入市

D、防止内幕交易

E、价格形成和市场信息必须向所有投资者公开

F、在市场交易中实行价格优先、时间优先

答案：ABCD

55、金融市场监管的“监管成本与效率原则”包括的含义有（）。

A、金融监管必须是有效的

B、金融监管必须尽可能降低监管成本

C、金融监管必须保持金融市场竞争性，提高金融市场效率

D、金融监管不需要考虑市场竞争性

E、金融监管可以不计成本

答案：ABC

56、商业银行业务营运监管包括（）。

A、资本充足条件监管

B、商业银行清偿能力管理

C、商业银行贷款集中程度管理

D、商业银行信息披露管理

E、商业银行资产业务管理

答案：ABCD

57、巴塞尔协议II有三大支柱（）。

A、最低资本充足率要求

B、监管当局的监管

C、市场约束

D、流动性要求

答案：ABC

58、金融创新加大了金融监管的难度，体现在（）。

A、金融创新增加了金融机构的经营风险

B、创新的表外业务存在清偿风险、市场风险、信用风险、结算风险和流动性风险等

C、有货币创造能力的创新机构越来越多，加大了央行控制货币供应难度

D、金融创新加剧了货币需求的不稳定性，从而导致货币政策的不确定性。

答案：ABCD

59、下列关于金融监管相关说法不正确的有（）。

A、金融监管不会扭曲成本

B、因为金融监管能降低风险，所以对金融机构的监管应尽可能严厉

C、2015年2月中国人民银行推出了《存款保险条例》，存款保险公司可以对金融机构进行一定的监管

D、金融监管应在降低风险与降低成本取得权衡

E、金融监管带来的成本很重要一部分来源于道德风险

答案：AB

60、金融风险的特征包括（）。

A、系统性

B、客观存在性

C、易转移性

D、隐蔽性

E、可能性

答案：ABCDE

61、下列关于宏观审慎监管说法正确的有（）。

A、考虑金融机构之间风险传染性

B、考虑金融体系与实体经济的相互作用

C、考虑不同监管机构之间的协调

D、以限制系统性风险为主要目的

E、与货币政策之间关系紧密

F、未来将不需要进行微观审慎监管

G、巴塞尔II中包含有宏观审慎监管的理念

答案：ABCDE

62、下列属于金融监管体系必须具备的三个基本要素的有()。

A、监管当局

B、监管对象

C、监管工具

D、监管目标

答案：ABC

63、金融监管的原则主要有（）。

A、依法监管与严格执法原则

B、不干涉金融机构内部管理原则

C、综合性与系统性监督原则

D、公平、公正、公开原则

E、有机统一原则

F、监管成本与效率原则

G、统筹兼顾原则

答案：ABCDEF

64、2006年至2009年底，中国的商业银行为了规避监管部门对其信贷规模的监管，利用信托公司作为渠道，采用委托方式向融资主体提供资金。在此过程中，影子银行业务的主要模式主要有（）。

A、资金池

B、信托贷款

C、信贷资产转让

D、担保贷款

答案：ABC

65、广义的金融监管体系除了政府机构的法定监管以外，还包括（）。

A、金融机构的内部控制

B、同业自律性组织的监管

C、外国政府的监管

D、社会中介组织的监管

答案：ABD

66、金融体系的内在不稳定性是指金融机构，特别是商业银行和相关贷款者固有的经历周期性危机和破产的倾向。

答案：正确

67、狭义的金融风险指获得收益和遭受损失的可能性，又被称为投机风险。

答案：错误

68、根据目前我国对商业银行资本充足率的规定，次级债务不可计入附属资本。

答案：错误

69、上市公司的监管着眼于两个基本目标是：提高上市公司运作效率与质量、增加利润。

答案：错误

70、监管当局依据法律制定的一系列管理办法不属于法律范畴，带有强烈的行政色彩，因此各金融机构可根据自身情况选择是否遵守。

答案：错误

71、金融创新与金融监管相互影响、相互促进，具体表现为金融监管刺激金融创新产生，而金融创新又加大监管难度，推动监管发展。

答案：正确

72、资本充足率是指总资产对加权风险资产的比例，是评价银行自担风险和自我发展能力的一个重要标志。

答案：错误

73、证券内幕交易是指个人或机构人为地操纵证券价格，以引诱他人参与证券交易，为自己谋取私利的行为。

答案：错误

74、金融监管的风险效应是指因监管不善可能导致金融风险的产生和积累。

答案：正确

75、目前国际上大多数国家已经能够达到巴塞尔协议Ⅲ所规定的资本充足率等要求。

答案：错误

76、金融监管体制的变迁大致经历了从“分业监管”到“集中监管”再到“分业监管”的过程。

答案：错误

77、我国金融监管的独立性不够，当监管机构的监管行为触动地方政府利益时，地方政府往往施加压力，弱化监管作用。

答案：正确

78、外部的金融监管会带来一定程度上的扭曲成本，因此必须完善金融机构的内部控制制度和同业自律机制。

答案：正确

79、从广义监管的角度看，金融监管组织体系大体上包括两个系统：一是监管系统，有监管机构各级监管部门组成；二是监管后评价系统，有监管机构各级非监管部门组成。

答案：错误

80、银行业监管对象是从事商业银行业务的金融机构，包括商业银行、政策性银行、财务公司等，但不包括保险公司、证券公司等非银行性金融机构。

答案：错误

81、“双峰”监管模式是指设置两类监管机构，分别负责对金融机构和金融业务的监管。

答案：正确

82、宏观审慎监管要求不仅关注“大而不倒”带来的道德风险，更要关注由金融机构之间关联过于紧密与复杂带来的系统性风险。

答案：正确

83、机构监管依据金融机构类型来实施针对性监管，其监管不足在于会出现监管真空和监管重叠。

答案：正确

84、“宏观审慎评估体系（MPA）”跟进了金融机构资产多元化的趋势，实现了监管全覆盖，有利于稳健型机构更好地发展，也有利于防止恶意竞争。

答案：正确

85、保证每家金融机构足够稳健一定能使得金融体系稳健。

答案：错误

86、巴塞尔III相对于巴塞尔II的优势在于考虑宏观审慎监管理念，并提高了普通股的要求。

答案：正确

87、宏观审慎政策应与货币政策保持协调，原因在于这两类政策都从宏观角度考虑问题，且实施的对象主要为金融机构。

答案：正确

88、系统性风险（SystemicRisk）是金融体系整体的风险，强调金融体系之间存在的各类传染风险，其与金融机构个体风险存在显著的区别。

答案：正确

89、巴塞尔协议III比巴塞尔协议II更加强调普通股的要求，并大幅提高了普通股的要求。

答案：正确

90、巴塞尔协议III相对于巴塞尔协议II弱化了附属资本要求，强化了核心资本要求。

答案：正确

91、巴塞尔协议III除了提出了资本充足率要求外，还提出了杠杆率要求，以降低监管的顺周期。

答案：正确

92、巴塞尔协议III相对于巴萨尔协议II更加强调了流动性监管要求，并提出了流动性覆盖率（LCR）与净稳定资金比例要求（NSFR）。

答案：正确

93、2015年股市的大幅波动的一个重要原因在于金融监管当局之间没有进行协调监管，因此维护金融稳定需要金融监管当局的相互协调。

答案：正确

94、金融监管当局对金融机构的资本金要求越高，金融体系越稳健。

答案：错误

95、功能监管与宏观审慎监管都关注金融监管当局之间的协调。

答案：正确

96、密切关注金融机构内部管理原则是金融监管的原则之一。

答案：错误

97、金融创新与金融监管相互影响、相互促进，具体表现为金融监管刺激金融创新产生，而金融创新又加大监管难度，推动监管发展。

答案：正确

98、商业银行法在金融监管法律法规中属于专业性法律。

答案：错误

99、机构监管依据金融机构类型来实施针对性监管，其监管不足在于会出现监管真空和监管重叠。

答案：正确

100、一般来说，实行单一监管体制和混业经营的国家多实行分业监管。

答案：错误

101、《担保法》属于金融监管法律法规体系中的行业性法律。

答案：错误

102、金融风险只能进行一定程度的分散和转移，具有不可消散性。

答案：正确

103、宏观经济下滑引起的银行贷款不良率上升引发的系统性金融风险可称之为内源性金融风险。

答案：错误